BTCC Daily (22 sept) | El BTC supera brevemente los 87.000 $ y los ETF de bitcoin al contado registran entradas netas de 618 M$

Principales noticias

• El BTC superó brevemente los 87.000 $, alcanzando un máximo de casi ocho meses. Actualmente cotiza cerca de los 85.600 $, con una subida de aproximadamente el 5,1 % en las últimas 24 horas. El 21 de septiembre (hora del Este), los ETF de bitcoin al contado de EE. UU. registraron entradas netas de unos 618 millones de dólares.

• El KOSPI de Corea subió brevemente por encima de los 7.160 puntos en las primeras operaciones antes de ceder la mayor parte de sus ganancias, cerrando finalmente con una subida del 0,15 % en 7.017,91. Samsung Electronics subió un 0,91 %, mientras que SK Hynix cayó un 1,50 %.

Perspectivas macroeconómicas y de política

Acontecimientos clave de hoy

• Empleo semanal ADP de EE. UU.

• Índice manufacturero de la Fed de Richmond de septiembre de EE. UU.

• Intervenciones del presidente de la Fed de Nueva York, Williams, y del vicepresidente de la Fed, Jefferson

• Subasta de bonos del Tesoro estadounidense a 2 años

• Inventarios de crudo de la API de EE. UU.

Titulares macroeconómicos

1. Los funcionarios de la Fed siguen señalando una postura más restrictiva y enfatizan la presión inflacionaria impulsada por la demanda

El presidente de la Fed de Chicago, Austan Goolsbee, afirmó que la inflación actual de EE. UU. ya no está impulsada únicamente por shocks de oferta como los aranceles y la energía, ya que la fuerte demanda y la inversión en IA también pueden estar aumentando la presión sobre los precios. En estas condiciones, podrían ser necesarias subidas de tipos más activas y anticipadas. El presidente de la Fed de San Luis, Alberto Musalem, también dijo que podrían seguir siendo necesarias más subidas de tipos, y añadió que un endurecimiento más temprano y gradual podría ayudar a evitar ajustes de política más abruptos más adelante.

2. El rendimiento del Tesoro estadounidense a 10 años sube hacia el 4,98 % y los mercados siguen de cerca la subasta a 2 años

Los rendimientos del Tesoro estadounidense volvieron a subir, con el rendimiento a 10 años aumentando hasta alrededor del 4,981 %, acercándose de nuevo al umbral del 5 %. El Tesoro de EE. UU. subastará hoy 69.000 millones de dólares en bonos a 2 años. Con la inflación aún elevada y los mercados descontando la posibilidad de un mayor endurecimiento de la Fed, la demanda de deuda a corto plazo está en el punto de mira.

3. El Nasdaq sube un 2,26 % y cierra en máximos históricos; la capitalización bursátil de AMD supera por primera vez el billón de dólares

Las acciones tecnológicas estadounidenses repuntaron con fuerza el lunes, con el Nasdaq Composite subiendo un 2,26 % hasta un cierre récord. El S&P 500 ganó un 1,49 %, mientras que el Dow subió un 0,71 %. El sector de semiconductores avanzó un 4,3 % y AMD subió casi un 10 %, elevando su capitalización bursátil por encima del billón de dólares por primera vez. Meta subió un 11,4 %, impulsando aún más las acciones relacionadas con la IA.

4. Lane, del BCE: el shock energético puede durar más de lo previsto anteriormente

El economista jefe del BCE, Philip Lane, afirmó que la última ronda de shocks de precios de la energía puede durar más de lo previsto anteriormente, haciendo que la inflación sea más alta y persistente. Espera que los precios de los alimentos, la energía y los bienes sigan viéndose afectados, mientras que la presión inflacionaria de los servicios es relativamente estable. La inflación de la zona del euro podría volver gradualmente al objetivo a partir de mediados de 2027.

Rendimiento de los activos globales

• Renta variable: Los mercados japoneses permanecieron cerrados por festivo. El índice KOSPI de Corea cerró con una subida del 0,15 % en 7.017,91, con Samsung Electronics subiendo un 0,91 % y SK Hynix cayendo un 1,50 %. La negociación previa a la apertura en EE. UU. fue mixta, con los futuros del Nasdaq 100 subiendo alrededor de un 0,3 %, los futuros del S&P 500 prácticamente planos y los futuros del Dow ligeramente a la baja, alrededor de un 0,1 %-0,2 %.

• Criptomonedas: Los datos de CoinMarketCap mostraron el índice de miedo y codicia de criptomonedas en 78, en la zona de codicia. La capitalización total del mercado de criptomonedas era de unos 2,91 billones de dólares, con un aumento de alrededor del 3,4 % en las últimas 24 horas. El BTC cotizaba cerca de los 85.600 $, con una subida de aproximadamente el 5,1 % en 24 horas. El ETH se situaba en torno a los 2.748 $, con una subida de alrededor del 2,8 %, mientras que el XRP ganaba alrededor del 6,0 %.

• Energía y metales: Los precios internacionales del petróleo bajaron, con el UKOIL cayendo alrededor de un 1,00 % hasta los 99,01 $ por barril y el USOIL bajando alrededor de un 1,60 % hasta los 90,51 $ por barril. El oro al contado cayó alrededor de un 0,6 % hasta los 4.319 $ por onza, mientras que la plata al contado bajó alrededor de un 1,1 % hasta los 65,28 $ por onza.

(Datos a 22 de septiembre, 15:00 HKT)

Instantánea del mercado de criptomonedas

1. Análisis de flujos de capital en futuros

El 22 de septiembre, según datos de Coinglass, los contratos de BTC, ETH, QQQ, META, SKHY y otros lideraron las entradas netas en la negociación de futuros durante las últimas 24 horas, lo que podría indicar oportunidades de negociación.

2. Mapa de liquidaciones de Bitcoin

El 22 de septiembre, según datos de Coinglass, basándose en el precio de referencia actual de 85.913 $ en el mapa de liquidaciones del exchange de Bitcoin, si Bitcoin cae por debajo de los 84.000 $, el volumen acumulado de liquidación de posiciones largas en los principales exchanges centralizados podría alcanzar los 1.750 millones de dólares. Por el contrario, si Bitcoin supera los 88.000 $, el volumen acumulado de liquidación de posiciones cortas en los principales exchanges centralizados podría alcanzar los 1.390 millones de dólares. Se recomienda a los operadores gestionar el apalancamiento con prudencia para evitar liquidaciones a gran escala durante las oscilaciones del mercado.

3. Ratio largo/corto de futuros de Bitcoin

Según datos de Coinglass, a las 16:00 HKT del 22 de septiembre, el ratio largo/corto general de Bitcoin se situaba en 0,7894, lo que indica que los bajistas mantienen actualmente una ventaja relativa.

4. Rendimiento de los futuros de TradFi

El 22 de septiembre, los contratos de TradFi fueron en general más débiles. Solo el SOXL subió contra la tendencia, ganando un 5,12 %, mientras que el MSTR avanzó ligeramente un 0,64 %. El SNDK cayó un 3,14 % y el SKHYNIX bajó un 1,29 %. La energía estuvo bajo presión, con el CL bajando un 3,48 %, mientras que el oro y la plata cayeron un 0,80 % y un 1,48 %, respectivamente. El volumen de negociación aumentó de forma generalizada. El interés abierto del MSTR subió un 4,69 %, mientras que el interés abierto del CL, MU y SKHY disminuyó notablemente.

5. Monitoreo on-chain

• Según Lookonchain, una ballena misteriosa volvió a intercambiar hoy 200,71 BTC por 6.247 ETH, con un valor de ambas partes de unos 17,2 millones de dólares. En los últimos seis días, la dirección ha intercambiado un total de 1.308 BTC por 40.670 ETH, por un valor de unos 104 millones de dólares, y ha hecho staking de todo el ETH recibido.

• Según EmberCN, una ballena de la ICO de Ethereum de 2015 recompró hoy 8.630,6 ETH a un precio medio de unos 2.749 $. Hace unos seis meses, la dirección vendió 11.552 ETH a un precio medio de 2.027 $. Tras recomprar esta ronda, la dirección todavía tiene unos 2.921 ETH menos que antes, por un valor de unos 8,03 millones de dólares a los precios actuales.

• BitMine reveló que, a 20 de septiembre, poseía 5.983.940 ETH, lo que representa aproximadamente el 4,9 % del suministro circulante de ETH. La empresa añadió otros 27.562 ETH la semana pasada, y sus criptoactivos, efectivo y otras inversiones tenían un valor combinado de unos 17.100 millones de dólares.

Titulares de blockchain

• El 21 de septiembre (hora del Este), los ETF de bitcoin al contado de EE. UU. registraron entradas netas de unos 617,6 millones de dólares, incluidos unos 238,8 millones en el FBTC de Fidelity. Los activos totales bajo gestión de los ETF ascendían a unos 99.394 millones de dólares.

• El 21 de septiembre (hora del Este), según datos de SoSoValue, los ETF de Ethereum al contado de EE. UU. registraron entradas netas de unos 270 millones de dólares, incluidos unos 110 millones en el ETHA de BlackRock y unos 72,96 millones en el FETH de Fidelity.

• Strategy compró 950 BTC por unos 75,7 millones de dólares entre el 14 y el 20 de septiembre, a un precio medio de compra de 79.670 $. Las tenencias totales de BTC de la empresa aumentaron a 846.000.

• Strive gastó la semana pasada unos 107,7 millones de dólares para comprar 1.355 BTC a un precio medio de unos 79.475 $, lo que eleva sus tenencias totales de BTC a 26.355.

• BitMine añadió 27.562 ETH la semana pasada. A 20 de septiembre, sus tenencias totales alcanzaron los 5.983.940 ETH, lo que representa aproximadamente el 4,9 % del suministro circulante de ETH.

• Circle lanzó préstamos con garantía de activos digitales en Circle Mint. Los clientes elegibles pueden depositar BTC, acuñar cirBTC y pedir prestado USDC a través de mercados de préstamos de terceros en Arc o Ethereum.

• Ondo Stocks y la Instant Tokenization Network de Alpaca lanzaron un mecanismo de conversión física. Las instituciones aprobadas pueden acuñar acciones tokenizadas directamente utilizando acciones existentes o canjear tokens por las acciones subyacentes. El servicio actualmente es compatible con Ethereum y BNB Chain.

• El Hana Bank de Corea del Sur emitió un bono digital en moneda extranjera a cinco años por valor de 100 millones de dólares a través de la infraestructura blockchain de Euroclear y logró la liquidación en el mismo día T+0, lo que supone la primera emisión directa de bonos digitales por parte de una institución financiera coreana a través de la plataforma.

• El Eurosistema lanzó oficialmente Pontes, que permite que las transacciones mayoristas de activos tokenizados se liquiden en dinero del banco central a través de los Servicios TARGET. El BCE también comenzó los preparativos para invertir parte de sus propios fondos en valores tokenizados denominados en euros.

• Kakao Pay, KakaoBank y Fireblocks firmaron un memorando de entendimiento para llevar a cabo trabajos de prueba de concepto y exploración de negocios en torno a la infraestructura de activos digitales y las monedas estables para el mercado coreano.

Perspectivas institucionales · Selecciones diarias

• Nansen: El analista de investigación sénior Nicolai Sondergaard dijo que el último repunte del BTC ha superado la velocidad a la que los grandes operadores de criptomonedas han desplazado su posicionamiento hacia posiciones largas. La demanda de ETF y la cobertura de posiciones cortas fueron factores clave. Si los flujos al contado y de ETF continúan, está observando el rango de 87.000-90.000 $, aunque señala que si las entradas de ETF se debilitan o los rendimientos del Tesoro vuelven a subir, el mercado aún podría experimentar una volatilidad significativa.

• TD Cowen: Reid Noch dijo que la adopción a corto plazo de acciones tokenizadas en EE. UU. puede seguir siendo limitada, ya que los inversores estadounidenses ya pueden negociar acciones tradicionales a bajo coste y con alta liquidez. Las plataformas tokenizadas tendrán que ofrecer claras ventajas de eficiencia para compensar la menor liquidez y la mayor complejidad operativa.

• Standard Chartered: La jefa global de investigación de materias primas, Suki Cooper, dijo que la tradicional correlación negativa entre el oro y los tipos reales se está debilitando, mientras que la demanda estructural, como las compras de oro de los bancos centrales, sigue siendo un factor de apoyo. El banco espera que el oro promedie unos 4.650 $ por onza en el cuarto trimestre de 2026, aunque señala que una mayor fortaleza del dólar sigue siendo el principal riesgo a corto plazo.

• JPMorgan / Citi: Ambas instituciones elevaron recientemente sus previsiones para los rendimientos a largo plazo del Tesoro estadounidense. JPMorgan elevó su previsión del rendimiento del Tesoro a 10 años para finales de 2026 al 5,05 %, mientras que Citi la elevó al 5,00 %, reflejando principalmente tipos de interés oficiales más altos y riesgos de inflación persistentes.