新手指南丨什麼是比特幣槓桿交易?

05/11/2022作者: C, Judy

在幣圈中,槓桿的使用非常普遍,許多交易都設有槓桿功能,無論是合約交易、現貨交易還是網格交易。槓桿主要功用是放大投資結果,它能夠讓投資人以較小的資本獲得較大資金。

本文將為你介紹加密貨幣圈中比特幣槓桿交易,讓我們一起往下看吧!

 

什麼是比特幣槓桿交易?

凡是提供槓桿功能,能讓用戶以信用和小額資(保證金)本來換取大資金的交易都可以被稱為比特幣槓桿交易。比特幣槓桿交易又被稱為比特幣保證金交易,其中最常見的為合約交易。

簡而言之,比特幣槓桿交易就是透過從交易所借入資金,以槓桿的方式開倉。

例如,如果我們使用雙槓桿建立比特幣頭寸,比特幣增加 10%,那麼我們的頭寸將因雙槓桿產生 20% 的回報。沒有槓桿,投資回報率只有10%。保證金槓桿可以達到25倍甚至更高,儘管存在風險,但上述相同頭寸可以將因槓桿獲得 250% 的回報,而不是沒有槓桿的 10%。

 

比特幣槓桿交易是如何進行的?

在大多數情況下,交易所向交易者提供貸款,以便他們擴大資金用於保證金交易,這樣交易者就可以以高槓桿開倉。

同時交易所沒有太多風險,因為每個頭寸都有其清算價格,這是基於槓桿水平的。

 

什麼是強平價格?

如上所述,保證金頭寸的成本包括借幣的持續支付利息和在交易所建倉的成本,隨著賺得更多的機會增加,損失更多的風險也在增加。

在交易中,我們最大的損失是開倉時投資的金額。這個水平被稱為清算價格,這是交易所自動平倉的價格。所以我們不會損失任何借給我們的錢,只會損失我們自己的錢。

比如標準交易,槓桿是1:1,平倉價是持倉到零的時候。隨著槓桿的增加,強平值會越來越接近我們的買入價。

例如,如果比特幣的價值是 1000 美元,我們使用 2:1 的槓桿來購買比特幣(牛市)。我們本來的成本是 1000 美元,此外,我們還借入了 1000 美元。

那麼,我們頭寸的清算價格將略高於 500 美元,因為在這個水平上,我們剛剛損失了最初的 1000 美元,加上利息和費用。

保證金交易也可以針對市場,所以我們也可以利用槓桿做空。

 

高槓桿風險

槓桿越高,越接近強平價。這裡的規則是將 100 除以槓桿水平以獲得百分比,直到您達到清算價格。例如,正數的 1:25 槓桿只需 4% 的變動(100 除以 25)即可被清算。在動蕩的加密貨幣市場中,可以快速實現 4%。

現在大多數交易所都可以進行保證金交易,例如BTCC交易所、幣安交易所等。槓桿交易的優勢非常明顯,另一個重要的好處來自於安全性。

交易所被認為是黑客的熱門目標。近年來,包括主要交易所幣安在內的許多交易所都遭到黑客攻擊,因此加密貨幣交易者應努力減少他們在交易所持有的比特幣數量。

透過保證金交易,我們可以在不提供所需比特幣的情況下開設槓桿頭寸;這樣,我們可以在兌換帳戶中持有更少的錢。