Банк Standard Chartered оптимистично оценивает перспективы Chainlink: прогнозирует, что к 2030 году цена акций вырастет в 25 раз.

Аналитики Standard Chartered впервые включили Chainlink (LINK) в свой аналитический обзор, установив целевую цену в 200 долларов к концу 2030 года. Это означает потенциальный рост в 25 раз по сравнению с ценой около 8 долларов на момент публикации отчета. Банк ожидает значительного увеличения спроса на услуги Chainlink по мере развития токенизации и децентрализованных финансов (DeFi).

По словам Джеффа Кендрика, глобального руководителя отдела исследований цифровых активов в Standard Chartered Bank, цена LINK может вырасти до 13 долларов к концу 2026 года, затем до 41, 82 и 133 долларов в последующие годы, и, наконец, превысить отметку в 200 долларов к концу 2030 года. Эта прогнозируемая доходность превзойдет ожидания банка относительно показателей Bitcoin (целевая цена 500 000 долларов) и Ethereum (целевая цена 40 000 долларов) за тот же период. На момент публикации отчета данные CoinGecko показывали, что LINK торговался примерно по 8,25 доллара, что представляет собой небольшое снижение на 0,8% за последние 24 часа.

Ожидается, что доходы от комиссий за транзакции вырастут в 25 раз: этому способствуют токенизация и децентрализованные финансы (DeFi).

Модель оценки стоимости Chainlink, разработанная Кендриком, в основном основана на прогнозах банков относительно роста токенизированных активов и DeFi. Standard Chartered Bank прогнозирует, что стоимость токенизированных активов, хранящихся в блокчейне, вырастет с нынешних примерно 340 миллиардов долларов до 4 триллионов долларов к концу 2028 года; в секторе DeFi ожидается, что масштабы развернутых активов увеличатся в 37 раз и достигнут 2,7 триллиона долларов к 2030 году. Chainlink получит значительную выгоду от обоих рынков, поскольку его инфраструктура предоставляет внешние данные для блокчейн-приложений и поддерживает межсетевые переводы.

На основе этих прогнозов Standard Chartered оценивает, что доходы Chainlink от комиссий могут вырасти примерно в 25 раз к 2030 году, и ожидается, что цена токена LINK будет примерно следовать этой траектории роста комиссий. Кроме того, этот прогноз зависит от способности Chainlink сохранить свою доминирующую позицию на рынке оракулов. По оценкам Standard Chartered, в настоящее время Chainlink страхует активы на сумму более 110 миллиардов долларов, что составляет приблизительно 70% от общей стоимости активов DeFi в мире, использующих оракулы, и более 80% на Ethereum, при этом на Aave V3 приходится 44% от общей застрахованной стоимости Chainlink.

Внедрение традиционных финансовых институтов и активный рост кроссчейн-инфраструктуры (CCIP)

Банк Standard Chartered также назвал партнерство Chainlink с традиционными финансовыми институтами позитивным фактором. Chainlink предоставляет данные, необходимые для работы токенизированных фондов, облигаций и других финансовых продуктов, и банк назвал таких гигантов, как Swift, DTCC, Euroclear, JPMorgan, Mastercard, UBS, Fidelity и S&P Global, в качестве пользователей своих услуг. По мере того, как токенизированные проекты переходят в стадию производства, ожидается, что клиенты за пределами крипторынка будут вносить все больше и больше комиссионных за транзакции. Например, в июне Chainlink присоединился к проекту Pangea, заключив партнерское соглашение с более чем 50 банками, управляющими активами на сумму более 10 триллионов долларов, для тестирования трансграничных расчетов по валютным операциям с использованием стейблкоинов.

Что касается кроссчейн-инфраструктуры, то, несмотря на отставание от LayerZero в плане совместимости, протокол кроссчейн-взаимодействия Chainlink (CCIP) быстро привлекает активы от конкурентов. После утечки данных на сумму 292 миллиона долларов в апреле, более 7 миллиардов долларов в токенах было переведено с традиционных кроссчейн-мостов на CCIP. Квартальный объем транзакций CCIP во втором квартале достиг 4,9 миллиарда долларов, что на ошеломляющие 353% больше, чем годом ранее. Примечательно, что 4 августа BitGo выбрала CCIP в качестве эксклюзивной кроссчейн-инфраструктуры для Wrapped Bitcoin (WBTC, рыночная капитализация которого на тот момент составляла около 7,4 миллиарда долларов), заменив LayerZero. С учетом таких проектов, как Mantle, Lombard, Aave и Kraken, публично объявленный масштаб миграции с LayerZero на инфраструктуру Chainlink достиг примерно 14,6 миллиарда долларов.

Aave: углубление интеграции со стейблкоинами и потенциальные предупреждения о рисках

Помимо привлечения новых клиентов, Chainlink также расширяет свое использование, углубляя существующие партнерства в сфере DeFi. В июле Aave назначила CCIP инфраструктурой по умолчанию для кроссчейн-взаимодействий в приложении Aave и хранилищах стейблкоинов, что позволило ей обрабатывать такие функции, как депозиты, снятие средств, ребалансировка хранилищ, оптимизация доходности и перевод активов. В том же месяце United Stables, объем эмиссии которой превысил 1 миллиард долларов, также запустила каналы данных Chainlink и Proof of Reserve для своего стейблкоина U и планирует интегрировать CCIP.

Несмотря на оптимистичные прогнозы, Standard Chartered Bank также указал на потенциальные риски, которые могут помешать LINK достичь целевой цены. Кендрик отметил, что развитие институциональной токенизации может происходить медленнее, чем ожидалось, а пилотные проекты могут не перерасти в устойчивый производственный процесс. Кроме того, конкуренция со стороны специализированных поставщиков данных и обеспечения совместимости, а также потенциальные технические сбои могут подорвать доверие рынка к инфраструктуре Chainlink. Согласно предварительным прогнозам, LINK необходимо достичь отметки в 13 долларов к концу 2026 года, прежде чем он сможет приблизиться к своей конечной цели в 200 долларов к 2030 году.