일론 머스크가 2026년 4월 중 'X머니' 출시를 앞두고 있으나, 미국 의회에서 논의 중인 '클래리티법(CLARITY Act)'이 최대 변수로 떠올랐다. 해당 법안은 주요 테크 기업의 금융 서비스 진출에 대한 규제 프레임워크를 명시하며, X의 결제 서비스 론칭 시기와 범위에 직접적인 영향을 미칠 전망이다. 업계 전문가들은 "클래리티법의 최종 내용이 암호화폐 시장의 다음 단계를 결정할 것"이라고 경고했다.

[디지털투데이 이윤서 기자] 일론 머스크의 엑스(구 트위터)가 준비 중인 결제 서비스 'X머니'(X Money)가 미국 결제 시장을 흔들 수 있다는 전망이 나왔다. 다만 암호화폐 결제 연동과 이용자 예치금 수익 제공 구상은 규제 장벽에 부딪힐 수 있다는 지적도 함께 제기됐다. 

16일(현지시간) 블록체인 매체 더블록크립토에 따르면, 일본 금융사 미즈호 리서치 애널리스트들은 X머니가 페이팔과 벤모 사업에 직접적인 압박을 줄 수 있다고 평가했다.

미즈호는 X머니를 엑스의 '에브리싱 앱' 전략을 떠받칠 금융 인프라로 봤다. 애널리스트 댄 돌레브와 앤드루 젠킨스는 투자자 메모에서 X머니가 4월 출시될 것으로 예상된다며, 메시징과 은행 서비스, 수익 제공, 상거래 기능을 한데 묶어 아시아의 위챗페이, 알리페이와 비슷한 모델을 지향한다고 설명했다. 또 엑스가 월간 활성 이용자 5억~6억명 규모의 도달 범위를 확보하고 있고, 머스크가 페이팔 공동창업자 출신이라는 점을 들어 미국 결제 시장을 교란할 잠재력이 있다고 밝혔다.

미즈호는 이러한 요소들을 반영해 페이팔 주식에 대한 투자의견을 '중립'으로 낮췄다. 페이팔과 벤모가 엑스가 겨냥하는 개인 간 송금과 전자지갑 진입점에서 가장 직접적인 대체 위험에 노출돼 있다는 이유에서다. X머니가 단순한 부가 기능을 넘어 엑스를 금융 기능이 결합된 플랫폼으로 확장하는 수단이 될 수 있다는 판단이 깔렸다.

다만 규제 변수도 적지 않다. 미즈호는 최근 뉴욕주에 발의된 크립토(CRYPTO) 법안이 X머니의 향후 암호화폐 결제 통합 계획을 복잡하게 만들 수 있다고 짚었다. 또 해당 법안이 무허가 가상통화 사업 활동을 주 내에서 형사처벌 대상으로 삼는 내용이라며, "엑스의 잠재적이고 장기적인 암호화폐 통합 구상에 대한 부담을 키운다"고 설명했다.

또 다른 변수는 클래리티(CLARITY) 법안이다. 이 법안은 비은행 금융 플랫폼의 수익형 서비스 제공 범위를 제한할 가능성이 거론된다. 미즈호는 X머니가 현금 잔액에 연 6% 수익을 제공하는 방안을 제시한 점을 언급하며, "X머니의 6% 연이자(APY) 출시 시점이 특히 민감하다"고 평가했다. 이용자가 암호화폐, 특히 스테이블코인을 보유할 때 일정한 수익이나 보상을 받을 수 있게 할지 여부는 클래리티 법안 논의 과정에서 핵심 쟁점으로 떠오른 상태다.

이런 상황에서 엑스는 금융 기능 확대를 위한 움직임도 이어가고 있다. 엑스는 이번 주 주식과 암호화폐 관련 금융 데이터를 타임라인에서 바로 확인할 수 있는 '캐시태그'(Cashtags) 기능을 내놨다. 엑스 내부에서 정보 확인부터 결제, 자금 보관까지 연결하려는 구상의 일부로 읽힌다.

결국 X머니의 성패는 이용자 기반과 플랫폼 확장성만으로 결정되기 어렵게 됐다. 미국 결제 시장에서 페이팔과 벤모를 압박할 가능성은 커졌지만, 암호화폐 결제 연동과 수익 제공 같은 핵심 기능은 주별 규제와 연방 차원의 입법 논의에 따라 실제 구현 범위가 달라질 수 있다.