สหรัฐฯ-อิหร่านส่งสัญญาณพร้อมเจรจา ราคาพลังงานโลกร่วงหนัก ทองคำดีดตัวแรงสุดในรอบสองเดือน

ราคาน้ำมันโลกร่วงหนักสุดในรอบเกือบสามเดือนเมื่อวันจันทร์ หลังสหรัฐฯ และอิหร่านส่งสัญญาณพร้อมเจรจาผ่านช่องทางทางการของแต่ละฝ่าย ส่งผลให้ส่วนชดเชยความเสี่ยงด้านภูมิรัฐศาสตร์ที่สะสมมาจากสถานการณ์ตึงเครียดในช่องแคบฮอร์มุซปรับตัวลดลงอย่างรวดเร็ว ขณะที่ทองคำสปอตโลกดีดตัวขึ้นอย่างแข็งแกร่ง ทำสถิติเพิ่มขึ้นรายวันมากที่สุดในรอบสองเดือน

ประธานาธิบดีอิหร่าน มาซูด เปเซชเคียน กล่าวเมื่อวันจันทร์ว่า รัฐบาลกำลังพยายามแก้ไขปัญหาผ่านการเจรจา และผู้นำสูงสุดของอิหร่านได้มอบ "อำนาจในระดับหนึ่ง" ให้รัฐบาลในการเจรจาสันติภาพ ขณะเดียวกัน ตามรายงานก่อนหน้าของ Wallstreetcn ระบุว่า ทรัมป์มีแนวโน้มจะให้เวลากับการทูตต่ออิหร่านมากขึ้น และชะลอปฏิบัติการทางทหารรอบใหม่ออกไป

ตามรายงานของสื่อ เขากล่าวในวันนั้นว่า "พวกเขาต้องการบรรลุข้อตกลง ซึ่งเป็นไปได้" และเมื่อถูกถามว่าจะกลับมาโจมตีทางทหารต่ออิหร่านหลังการเลือกตั้งกลางเทอมหรือไม่ เขาตอบตรงๆ ว่า "ไม่" รองประธานาธิบดีสหรัฐฯ เจดี แวนซ์ กล่าวในเวลาต่อมาว่า "เรามีการพูดคุยที่ดีหลายครั้งกับฝ่ายอิหร่าน" และ "ทั้งประธานาธิบดีและผมค่อนข้างมองในแง่ดีเกี่ยวกับโอกาสในการบรรลุแนวทางแก้ไขผ่านการเจรจา"

ถ้อยแถลงดังกล่าวผลักดันให้สัญญาซื้อขายล่วงหน้าน้ำมันดิบเบรนท์ร่วงลงกว่า 6% ในวันจันทร์ โดยระหว่างวันร่วงลงแตะระดับประมาณ 103 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล ขณะที่สัญญา WTI ร่วงลงระหว่างวันมากกว่า 8.6% แตะระดับต่ำสุดที่ 95.15 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล หลุดแนวรับทางจิตวิทยาที่ 100 ดอลลาร์ และปิดตลาดที่ประมาณ 97 ดอลลาร์ สัญญาซื้อขายล่วงหน้าก๊าซธรรมชาติอ้างอิงยุโรปร่วงลงเกือบ 11% ระหว่างวัน และสัญญาน้ำมันทำความร้อนของสหรัฐฯ ก็ร่วงลงหนักสุดในรอบหกเดือน ตลาดพลังงานเผชิญแรงกดดันทั่วทั้งกระดาน

อย่างไรก็ตาม บทความของ Wallstreetcn ยังระบุว่า สำนักข่าวฟาร์สของอิหร่านอ้างแหล่งข่าวว่า การแลกเปลี่ยนข้อมูลระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่านผ่านคนกลางเป็นแนวปฏิบัติปกติ และทั้งสองฝ่ายไม่มีความคืบหน้าใหม่ ช่องแคบฮอร์มุซยังอยู่ภายใต้การควบคุมทางทหารของอิหร่านอย่างสมบูรณ์ ความไม่แน่นอนของแนวโน้มการทูตทำให้ตลาดหุ้นสหรัฐฯ ผันผวนในช่วงบ่าย โดยดัชนี Nasdaq 100 ร่วงลงเกือบ 0.9% ระหว่างวัน แต่แนวโน้มขาลงของราคาน้ำมันไม่ได้พลิกกลับ

ท่ามกลางราคาน้ำมันที่ร่วงลงอย่างหนัก ทองคำดีดตัวขึ้นอย่างแข็งแกร่งในวันจันทร์ เพิ่มขึ้น 1.9% ทำสถิติเพิ่มขึ้นรายวันมากที่สุดในรอบเกือบสองเดือน ปัจจุบันทรงตัวเหนือระดับ 3,950 ดอลลาร์ เนื่องจากสัญญาณความคืบหน้าในการเจรจาสันติภาพระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่านทำให้ราคาน้ำมันร่วงลงอย่างหนัก และความคาดหวังว่าแรงกดดันเงินเฟ้อจะผ่อนคลายลง หนุนราคาทองคำดีดตัวจากระดับต่ำล่าสุด

การดีดตัวของทองคำในปัจจุบันเกิดขึ้นหลังจากการปรับตัวลงอย่างมีนัยสำคัญก่อนหน้านี้ ทองคำร่วงลง 6.8% ในเดือนตุลาคม และหลุดแนวรับ 4,000 ดอลลาร์ต่อออนซ์อย่างชัดเจนในช่วงปลายเดือน แตะระดับต่ำสุดในรอบหนึ่งปี เมื่อสัปดาห์ที่แล้ว ทองคำยังถูกดึงเข้าสู่กระแสการเทขายในกลุ่มปัญญาประดิษฐ์โดยรวม นักลงทุนถูกบังคับให้เทขายทองคำเพื่อชดเชยการขาดทุนจากสินทรัพย์อื่น ซึ่งยิ่งซ้ำเติมแนวโน้มขาลง

สัญญาณการทูตจากทั้งสองฝ่ายจุดชนวนการปรับราคาครั้งใหญ่ในตลาด

ชนวนเหตุที่ทำให้ราคาน้ำมันร่วงลงอย่างรุนแรงในรอบนี้มาจากการที่ทั้งสหรัฐฯ และอิหร่านส่งสัญญาณพร้อมเจรจาในช่วงเวลาสั้นๆ ต่อเนื่องกัน

ตามรายงานของ CCTV News อ้างสำนักข่าวทางการอิหร่าน เปเซชเคียนกล่าวอย่างชัดเจนเมื่อวันจันทร์ว่า ผู้นำสูงสุดของอิหร่านได้มอบอำนาจให้รัฐบาลดำเนินการเกี่ยวกับการเจรจาสันติภาพ รัฐมนตรีต่างประเทศอิหร่าน อับบาส อารักชี กล่าวกับสำนักข่าว IRNA ระหว่างการเยือนเติร์กเมนิสถานว่า "เนื่องจากสถานการณ์ปัจจุบันมีความอ่อนไหวสูง การหารือและการเจรจาจึงเข้มข้นขึ้นอย่างมาก" และกล่าวว่า "เราได้ยื่นเงื่อนไขและข้อเสนอของเราแล้ว ทุกอย่างขึ้นอยู่กับเหตุผลทางการเมืองของวอชิงตัน"

ฝ่ายสหรัฐฯ ก็ส่งสัญญาณผ่อนคลายเช่นกัน รัฐมนตรีต่างประเทศสหรัฐฯ มาร์โก รูบิโอ กล่าวเมื่อวันเสาร์ว่า ยังไม่มีการตัดสินใจว่าจะเปิดฉากโจมตีอิหร่านรอบใหม่หรือไม่ และทรัมป์มีแนวโน้มจะแก้ไขปัญหาผ่านช่องทางการทูต ทรัมป์โพสต์ข้อความบนโซเชียลมีเดียในเวลาต่อมาว่า:

"ราคาน้ำมันวันนี้ร่วงลงเหมือนก้อนหิน ลดลงเกือบ 10 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล ทำสถิติสูงสุดเป็นประวัติการณ์ เพราะผู้คนรู้สึกว่าจะไม่ทำสงครามกับอิหร่าน"

Nana Antiedu นักวิเคราะห์ตลาดของ UBS เขียนในบันทึกว่า "เมื่อความคาดหวังความคืบหน้าทางการทูตเพิ่มสูงขึ้น ส่วนชดเชยความเสี่ยงด้านภูมิรัฐศาสตร์ที่ฝังอยู่ในราคาน้ำมันที่ปรับขึ้นในเดือนตุลาคมก็ลดลง" และชี้ว่าเจ้าหน้าที่อิหร่านและกาตาร์ได้หารือกันเป็นวันที่สามติดต่อกันเกี่ยวกับการยุติความขัดแย้งกับสหรัฐฯ และอิสราเอล

Darrell Fletcher กรรมการผู้จัดการฝ่ายสินค้าโภคภัณฑ์ของ Bannockburn Capital Markets กล่าวว่า "ส่วนชดเชยความเสี่ยงจำนวนมากกำลังสลายตัวออกจากน้ำมันดิบและก๊าซธรรมชาติยุโรป"

ปัจจัยทางเทคนิคยังขยายการร่วงลงของราคาน้ำมันในครั้งนี้ด้วย ตามข้อมูลของ Bridgeton Research Group ในเครือ Kpler สัดส่วนสถานะซื้อของที่ปรึกษาการซื้อขายสินค้าโภคภัณฑ์ (CTA) ที่ติดตามแนวโน้มในน้ำมันดิบเบรนท์ลดลงอย่างรวดเร็วจาก 100% ณ เวลาเปิดตลาดเหลือ 91% นักเทรดอัลกอริทึมเหล่านี้ขึ้นชื่อเรื่องการเพิ่มความผันผวนของราคา

อิหร่านยื่นเงื่อนไขเปิดช่องแคบ ความเห็นต่างยังลึก

แม้สัญญาณการทูตจะกระตุ้นปฏิกิริยารุนแรงในตลาด แต่ความคืบหน้าที่เป็นรูปธรรมของการเจรจายังมีจำกัด และข้อเรียกร้องหลักของทั้งสองฝ่ายยังแตกต่างกันอย่างมีนัยสำคัญ

ตามรายงานของ CCTV รัฐมนตรีต่างประเทศอิหร่าน อารักชี กล่าวว่า ข้อเสนอที่อยู่บนโต๊ะเจรจาในปัจจุบันโดยพื้นฐานแล้วเหมือนกับ "แผนเจ็ดวัน" ที่อิหร่านเสนอไว้ก่อนหน้านี้ แผนดังกล่าวระบุเงื่อนไขการเปิดช่องแคบฮอร์มุซของอิหร่านอย่างชัดเจน: หากเงื่อนไขของอิหร่านได้รับการตอบสนอง ช่องแคบฮอร์มุซจะเปิดในวันที่หก และการเจรจาระหว่างอิหร่านกับสหรัฐฯ จะกลับมาดำเนินการอย่างเป็นทางการในวันที่เจ็ด กาตาร์ ปากีสถาน และผู้ไกล่เกลี่ยอื่นๆ ได้หารือเกี่ยวกับข้อเสนอนี้หลายรอบแล้ว และได้ยื่นข้อเสนอแนะที่มีความเป็นไปได้มากกว่า "แผนเจ็ดวัน"

ตามรายงาน CCTV International นายบากาอี โฆษกกระทรวงการต่างประเทศอิหร่านกล่าวเมื่อวันจันทร์ว่า เลขาธิการสภาความมั่นคงแห่งชาติสูงสุดของอิหร่านจะตัดสินใจว่าจะตอบจดหมายของสหรัฐฯ อย่างไรโดยพิจารณาจากผลประโยชน์ของชาติ บากาอียังเน้นย้ำว่า การเจรจาทางอ้อมทั้งหมดระหว่างอิหร่านกับสหรัฐฯ ผ่านผู้ไกล่เกลี่ยมีพื้นฐานหลักมาจาก "แผนเจ็ดวัน" ที่อิหร่านเสนอ ซึ่งแผนดังกล่าวได้รับการปรับให้กระชับจนสามารถดำเนินการได้อย่างเต็มรูปแบบภายในสองวัน "สะท้อนถึงเจตนาดีและท่าทีที่สร้างสรรค์ของอิหร่าน" เขากล่าวอีกว่า "ภายใต้เงื่อนไขนี้เท่านั้น เราจึงจะหารือเกี่ยวกับการจัดการในขั้นต่อไปได้"

อย่างไรก็ตาม บทความของ Wallstreetcn เขียนว่า สำนักข่าวฟาร์สของอิหร่านอ้างแหล่งข่าวว่า การแลกเปลี่ยนข้อมูลระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่านผ่านคนกลางเป็นแนวปฏิบัติปกติ และทั้งสองฝ่ายไม่มีความคืบหน้าใหม่ในช่องทางนี้ ฝ่ายอิหร่านย้ำว่า ก่อนที่สหรัฐฯ จะปฏิบัติตามเงื่อนไขเจ็ดข้อที่อิหร่านเสนอ จะไม่มีความคืบหน้าใหม่ และจะไม่มีการดำเนินการใหม่ใดๆ แหล่งข่าวยังอ้างว่า ช่องแคบฮอร์มุซอยู่ภายใต้การควบคุมทางทหารของอิหร่านอย่างสมบูรณ์ และไม่มีเรือรบสหรัฐฯ ลำใดกล้าเข้าใกล้ช่องแคบในรัศมีหลายร้อยกิโลเมตร

Ali Vaez ผู้อำนวยการโครงการอิหร่านและนักวิเคราะห์อาวุโสของ International Crisis Group ชี้ว่า "ไม่มีอะไรใหม่ที่นี่ ผู้นำสูงสุดให้รัฐบาลเป็นเพียงอำนาจการเจรจาที่จำกัด พร้อมเส้นแดงที่ชัดเจน" "เตหะรานยินดีเจรจายุติสงคราม แต่สิ่งที่ต้องการไม่ใช่แค่การหยุดพักก่อนความขัดแย้งรอบหน้า แต่เป็นสันติภาพที่ยั่งยืนซึ่งสามารถฟื้นฟูศักยภาพในการยับยั้งของตนได้"

เบื้องหลังท่าทีแข็งกร้าวของอิหร่าน มีรายงานว่า ผู้นำสูงสุด คาเมเนอี ได้สั่งการให้ผู้บัญชาการทหารระดับสูงเตรียมพร้อมสำหรับการเผชิญหน้ารอบใหม่กับสหรัฐฯ และอิสราเอล และขยายทางเลือกในการตอบโต้ของเตหะราน ซึ่งขัดแย้งอย่างชัดเจนกับสัญญาณความคืบหน้าทางการทูตที่หัวหน้านักการทูตของตนส่งออกมา

อิสราเอลกดดัน เลือกตั้งกลางเทอมใกล้เข้ามา อนาคตการเจรจาเต็มไปด้วยตัวแปร

ความซับซ้อนของเกมการทูตในรอบนี้ยังสะท้อนให้เห็นในท่าทีแข็งกร้าวของอิสราเอลและช่วงเวลาทางการเมืองของการเลือกตั้งกลางเทอมของสหรัฐฯ

ตามรายงานของ CCTV News อ้างสื่ออิสราเอล ทรัมป์และนายกรัฐมนตรีอิสราเอล เนทันยาฮู มีการสนทนาที่ "ตรงไปตรงมาและเฉียบคม" เมื่อวันที่ 31 ตุลาคม แหล่งข่าวกล่าวว่า เนทันยาฮูเร่งเร้าให้ทรัมป์ "กลับมาทำสงครามกับอิหร่านทันที" หลังการเลือกตั้งกลางเทอมในวันที่ 3 พฤศจิกายน และแสดงความกังวลเกี่ยวกับการเจรจาระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่านที่กำลังดำเนินอยู่ภายใต้การไกล่เกลี่ยของกาตาร์ ขณะนี้ทรัมป์ต้องการ "ให้การเจรจาดำเนินไปอย่างเต็มที่" และไม่ต้องการให้อิสราเอลแทรกแซงกระบวนการเจรจา แหล่งข่าวเปิดเผยว่า หากการเจรจาล้มเหลว จุดยืนของทรัมป์อาจ "เปลี่ยนแปลงอย่างมีนัยสำคัญ"

ในขณะเดียวกัน ราคาน้ำมันที่สูงสร้างแรงกดดันต่อสถานการณ์การเลือกตั้งของพรรครีพับลิกันซึ่งเป็นพรรครัฐบาล ทำให้ทรัมป์มีแรงจูงใจทางการเมืองระยะสั้นที่แข็งแกร่งขึ้นในการแสดงท่าทีทางการทูต ราคาน้ำมันที่ร่วงลงอย่างหนักในวันจันทร์ทำให้สัญญา WTI หลุดแนวรับทางจิตวิทยาที่ 100 ดอลลาร์ เหลือเวลาไม่ถึง 24 ชั่วโมงก่อนวันลงคะแนนในวันอังคาร แต่นักวิเคราะห์ชี้ว่า การลดลงของราคาครั้งนี้สายเกินไปสำหรับผู้บริโภคที่ได้รับผลกระทบจากราคาน้ำมันแพงมานานแล้ว

กันชนอุปทานถูกใช้เร็วขึ้น แรงกดดันพื้นฐานยังไม่คลี่คลาย

ขณะที่สัญญาณการทูตผลักดันให้ราคาน้ำมันปรับตัวลงอย่างมาก แรงกดดันเชิงโครงสร้างด้านอุปทานน้ำมันโลกก็ยังไม่หายไป นักวิเคราะห์เตือนว่าพื้นที่ขาลงของราคาน้ำมันอาจค่อนข้างจำกัด

Sultan Al Jaber ประธานเจ้าหน้าที่บริหารของบริษัทน้ำมันแห่งชาติอาบูดาบี (ADNOC) กล่าวว่า นับตั้งแต่การขนส่งในช่องแคบฮอร์มุซถูกปิดกั้น สต็อกน้ำมันโลกได้ลดลงสะสมเกือบ 1 พันล้านบาร์เรล สต็อกน้ำมันดีเซลในบางตลาดลดลงสู่ระดับต่ำสุดตามฤดูกาลในรอบ 35 ปี ขณะเดียวกัน สัดส่วนต้นทุนการขนส่งและโลจิสติกส์ต่อต้นทุนน้ำมันดิบต่อบาร์เรลเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วจากประมาณ 5% เป็น 30%

นักวิเคราะห์ของ Goldman Sachs ก่อนหน้านี้ได้ปรับเพิ่มคาดการณ์ราคาน้ำมันดิบเบรนท์ในเดือนธันวาคมเป็น 105 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล และคาดว่าราคาเฉลี่ยทั้งปีหน้าจะอยู่ที่ 88 ดอลลาร์ Goldman Sachs ระบุในรายงานว่า "สถานการณ์ตะวันออกกลาง ความขัดแย้งรัสเซีย-ยูเครน และการแตกกระจายทางภูมิรัฐศาสตร์ในวงกว้าง ล้วนประกอบกันเป็นความเสี่ยงสูงต่อการหยุดชะงักของอุปทาน"