กำไร SpaceX หนุนหุ้น AI ขณะ BTC ทรงตัวในกรอบราคาสูง

เมื่อวันที่ 21 ตุลาคม ความอยากเสี่ยงของตลาดโลกเริ่มฟื้นตัว ผลประกอบการไตรมาสสามของ SpaceX ออกมาดีกว่าคาดอย่างมาก ช่วยหนุนหุ้นที่เกี่ยวข้องกับ AI และหุ้นเซมิคอนดักเตอร์ในเอเชีย ขณะเดียวกัน ETF บิตคอยน์สปอตของสหรัฐฯ กลับมามีเงินไหลเข้าสุทธิ ช่วยให้ BTC พยายามทะลุแนวต้าน 83,000 ดอลลาร์อีกครั้ง

อย่างไรก็ตาม ความตึงเครียดระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่านยังไม่คลี่คลายลงอย่างมีนัยสำคัญ ตลาดจึงยังเผชิญกับราคาน้ำมันที่สูงและอัตราดอกเบี้ยที่สูงอยู่ น้ำมันดิบเบรนท์ยังคงอยู่ใกล้ระดับ 110 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล ขณะที่อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ อายุ 10 ปี อยู่ที่ประมาณ 5.12% บ่งชี้ว่าแรงกดดันเงินเฟ้อยังไม่ลดลง เนื่องจากสัปดาห์นี้บริษัทเทคโนโลยีรายใหญ่จะรายงานผลประกอบการ นักลงทุนจึงเปลี่ยนความสนใจจากขนาดการใช้จ่ายด้าน AI ไปสู่ผลตอบแทนจากการลงทุนที่แท้จริง

SpaceX กำไรดีเกินคาด ปริมาณซื้อขายฟิวเจอร์ส SPCX พุ่ง 129%

ตลาดหุ้นสหรัฐฯ ปิดแบบผสมผสานเมื่อวันที่ 20 ตุลาคม ดัชนีดาวโจนส์บวก 1.02% ดัชนี S&P 500 เพิ่มขึ้น 0.28% และดัชนีแนสแด็กคอมโพสิตลดลงเล็กน้อย 0.02% ผลประกอบการของบริษัทจดทะเบียนช่วยหนุนตลาดโดยรวม แต่ความกังวลเรื่องต้นทุนการระดมทุนด้าน AI และมูลค่าหุ้นที่สูงยังคงกดดันหุ้นเทคโนโลยี

SpaceX กลายเป็นจุดเด่นที่สุดของตลาด รายได้ไตรมาสสามอยู่ที่ 14.58 พันล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 161% เมื่อเทียบกับปีก่อน รายได้ที่เกี่ยวข้องกับ AI พุ่งขึ้นประมาณ 830% แตะ 7.56 พันล้านดอลลาร์ แซงหน้า Starlink เป็นครั้งแรกและกลายเป็นแหล่งรายได้หลักของบริษัท กำไรสุทธิรายไตรมาสอยู่ที่ 4.4 พันล้านดอลลาร์ สูงกว่าที่ตลาดคาดการณ์

หลังประกาศผลประกอบการ หุ้น SpaceX ปรับตัวขึ้นประมาณ 8% ในการซื้อขายนอกเวลาทำการ อีลอน มัสก์ ยังยืนยันว่า SpaceX และ Tesla ได้จัดตั้งคณะกรรมการพิเศษเพื่อหารือเกี่ยวกับการควบรวมกิจการที่อาจเกิดขึ้น แม้รายละเอียดธุรกรรมยังไม่สรุป การประกาศดังกล่าวช่วยหนุนหุ้น Tesla ปรับขึ้นประมาณ 1.8% นอกเวลาทำการ

ตามข้อมูลตลาดจาก BTCC สัญญาฟิวเจอร์ส SPCX/USDT ปัจจุบันซื้อขายที่ 158.14 ดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 8.9% ในรอบ 24 ชั่วโมง ราคาดีดตัวขึ้นอย่างรวดเร็วจากบริเวณ 142 ดอลลาร์ กลับเข้าใกล้ระดับ 160 ดอลลาร์อีกครั้ง ข้อมูลตลาดแสดงให้เห็นว่าปริมาณการซื้อขายฟิวเจอร์ส SPCX รวมทุกกระดานในช่วง 24 ชั่วโมงที่ผ่านมาอยู่ที่ 3.146 พันล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 129.2% จากช่วงก่อนหน้า สะท้อนว่าผลประกอบการที่แข็งแกร่งและความคาดหวังเรื่องการควบรวมกำลังกระตุ้นกิจกรรมการซื้อขายระยะสั้นอย่างรวดเร็ว

อย่างไรก็ตาม การขยายธุรกิจ AI อย่างรวดเร็วของ SpaceX มาพร้อมกับความต้องการเงินลงทุนจำนวนมาก รายจ่ายลงทุนไตรมาสสามอยู่ที่ 19.6 พันล้านดอลลาร์ และบริษัทคาดว่าการใช้จ่ายจะเพิ่มขึ้นเป็น 35–40 พันล้านดอลลาร์ในไตรมาสสี่ ความสามารถของ SpaceX ในการเปลี่ยนความต้องการพลังประมวลผลให้เป็นกำไรและกระแสเงินสดอย่างสม่ำเสมอจะยังคงเป็นปัจจัยสำคัญต่อการประเมินมูลค่าของบริษัท

หุ้น AI ฟื้นตัว จับตาผลประกอบการบริษัทเทคโนโลยียักษ์ใหญ่

ผลประกอบการที่แข็งแกร่งของ SpaceX ช่วยคลายความกังวลของตลาดเกี่ยวกับผลตอบแทนจากการลงทุนด้าน AI ลงได้บางส่วน หุ้น Intel บวกกว่า 4% ขณะที่ NVIDIA เพิ่มขึ้นกว่า 2% แรงบวกยังลามไปยังตลาดเอเชีย ในวันพุธ ดัชนี KOSPI ของเกาหลีใต้ปิดบวกกว่า 3% ขณะที่ SK Hynix พุ่ง 5.8% และ Samsung Electronics บวก 5.6%

อย่างไรก็ตาม หุ้นเทคโนโลยียังมีภาพที่ไม่สม่ำเสมอ Netflix รายงานการเติบโตของรายได้ไตรมาสสามชะลอตัว ส่งผลให้หุ้นร่วงลงประมาณ 5.6% หลังประกาศผลประกอบการ สะท้อนว่านักลงทุนยังคงอ่อนไหวต่อบริษัทที่ไม่เป็นไปตามคาด

ความสนใจของตลาดกำลังเปลี่ยนไปที่งานประชุม GTC ของ NVIDIA ที่กรุงเบอร์ลิน และผลประกอบการที่กำลังจะมาถึงของ Meta และ Tesla Jensen Huang ซีอีโอของ NVIDIA มีกำหนดกล่าวปาฐกถาในเวลา 11.00 น. ตามเวลาท้องถิ่นของวันที่ 21 ตุลาคม สถาปัตยกรรมการประมวลผลยุคใหม่ โครงสร้างพื้นฐานด้าน AI และความคืบหน้าเชิงพาณิชย์จะเป็นประเด็นสำคัญ ซึ่งจะเป็นการทดสอบความคาดหวังของตลาดต่อผลตอบแทนจากการลงทุนด้าน AI อีกครั้ง

BTC กลับมายืนเหนือ 82,000 ดอลลาร์ หลัง ETF กลับมาซื้อ

ตามข้อมูลตลาดจาก BTCC ปัจจุบัน BTC ซื้อขายอยู่ที่ประมาณ 82,792 ดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 1.08% ในรอบ 24 ชั่วโมง หลังจากร่วงลงต่ำกว่า 80,000 ดอลลาร์ชั่วครู่ บิตคอยน์ยังคงฟื้นตัวอย่างต่อเนื่อง ระหว่างช่วงการซื้อขายในเอเชียวันพุธ BTC เข้าใกล้ 83,000 ดอลลาร์อีกครั้ง แต่ยังไม่สามารถทะลุผ่านได้อย่างเด็ดขาด

การดีดตัวครั้งล่าสุดได้แรงหนุนจากเงินไหลเข้าตลาดสปอต เมื่อวันที่ 20 ตุลาคม ETF บิตคอยน์สปอตของสหรัฐฯ มีเงินไหลเข้าสุทธิ 23.2 ล้านดอลลาร์ ส่วนวันที่ 19 ตุลาคม มีเงินไหลเข้าสุทธิประมาณ 527 ล้านดอลลาร์ ซึ่งเป็นการไหลเข้ารายวันสูงสุดนับตั้งแต่วันที่ 22 กันยายน และพลิกกลับจากช่วงที่เงินไหลออกติดต่อกัน

ขณะเดียวกัน แรงขายบนเชนก็เริ่มผ่อนคลายลง จากการวิเคราะห์ของ Glassnode การเทขายแบบกระจุกตัวของผู้ถือระยะสั้นที่ทำกำไรเคยเป็นปัจจัยกดดัน BTC อย่างไรก็ตาม เงินไหลเข้าเว็บเทรดล่าสุดกลับมาอยู่ที่ค่าเฉลี่ยรายปี บ่งชี้ว่าแรงขายระยะสั้นกำลังอ่อนแรงลง

ความผันผวนของตลาดยังคงหดตัวต่อเนื่อง ข้อมูลจาก Barchart แสดงให้เห็นว่าความกว้างของ Bollinger Bands รายวันของบิตคอยน์แคบลงสู่ระดับที่แคบที่สุดในรอบสองปีครึ่ง บ่งชี้ว่าราคากำลังเข้าสู่ช่วงการแกว่งตัวในกรอบแคบ ซึ่งอาจปูทางไปสู่การเคลื่อนไหวครั้งใหญ่ของตลาด

จากมุมมองทางเทคนิค BTC มีแรงซื้อหนุนซ้ำ ๆ ใกล้ระดับ 80,000 ดอลลาร์ บ่งชี้ว่าแรงขายระยะสั้นผ่อนคลายลง อย่างไรก็ตาม ยังมีแนวต้านสำคัญระหว่าง 83,000 ถึง 84,000 ดอลลาร์ ในระยะสั้น การยืนเหนือ 84,000 ดอลลาร์ได้อย่างต่อเนื่องอาจเปิดทางให้ทดสอบ 85,500–87,000 ดอลลาร์ ในทางกลับกัน หากร่วงลงต่ำกว่า 81,000 ดอลลาร์อีกครั้ง แนวรับ 80,000 ดอลลาร์จะตกอยู่ในความเสี่ยง

แนวโน้มตลาด

พัฒนาการเชิงบวกสองประการกำลังเกิดขึ้นในตลาดปัจจุบัน: ผลประกอบการที่แข็งแกร่งของ SpaceX หนุนการฟื้นตัวของหุ้นที่เกี่ยวข้องกับ AI ขณะที่ ETF บิตคอยน์สปอตกลับมามีเงินทุนไหลเข้าจำนวนมากอีกครั้ง อย่างไรก็ตาม พัฒนาการเหล่านี้ยังไม่เพียงพอที่จะยืนยันการฟื้นตัวในวงกว้างของความอยากเสี่ยง

สำหรับ BTC ช่วง 83,000–84,000 ดอลลาร์ยังคงเป็นระดับสำคัญในการกำหนดทิศทางระยะสั้น หากเงินไหลเข้า ETF ยังคงต่อเนื่องและผลประกอบการของบริษัทเทคโนโลยีช่วยปรับปรุงความเชื่อมั่นของตลาด การดีดตัวอาจขยายต่อไปได้ แต่หากราคาน้ำมันที่สูงดันอัตราผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐฯ ให้สูงขึ้นอีก BTC อาจยังคงติดอยู่ในกรอบการแกว่งตัว

ในช่วงถัดไป เหตุการณ์สำคัญที่ต้องจับตา ได้แก่ ผลประกอบการของ Meta และ Tesla ปาฐกถาของ Jensen Huang ที่งาน GTC และข้อมูลสต็อกน้ำมันดิบของสหรัฐฯ ความสามารถในการทำกำไรของภาคเทคโนโลยีจะเป็นตัวกำหนดความแข็งแกร่งของการฟื้นตัวของความอยากเสี่ยง ขณะที่ราคาน้ำมันและอัตราผลตอบแทนพันธบัตรจะเป็นตัวกำหนดว่าการดีดตัวครั้งนี้จะไปได้ไกลแค่ไหน

คำเตือนความเสี่ยง: มุมมองบางส่วนในบทความนี้นำมาจากสื่อสาธารณะและมีไว้เพื่อการอ้างอิงเท่านั้น ไม่ถือเป็นคำแนะนำการลงทุนหรือคำแนะนำในการซื้อขายใด ๆ ตลาดมีความเสี่ยง ควรซื้อขายด้วยความระมัดระวัง โปรดตรวจสอบให้แน่ใจว่าคุณมีมาตรการควบคุมความเสี่ยงที่เหมาะสม