BitGo ถูกฟ้อง 141 ล้านดอลลาร์โดยบริษัทที่เชื่อมโยงกับ DWF Labs กรณีขายโทเคนก่อนกำหนด

ไฟแนนเชียลไทมส์รายงานเมื่อวันที่ 9 ตุลาคมว่า DWF Maas และ Falcon Digital ยื่นฟ้องต่อศาลสูงลอนดอน โดยกล่าวหาว่า BitGo ละเมิดข้อตกลงการขายโทเคนแบบส่วนตัวที่เกี่ยวข้องกับโทเคน Falcon Finance (FF) และ ESPORTS บริษัททั้งสองอ้างว่าการขายที่มีข้อพิพาททำให้ราคาโทเคนลดลงและลดมูลค่าของการถือครองที่เหลืออยู่

การดำเนินคดีนี้ถูกรายงานโดย Law360 เมื่อวันที่ 2 ตุลาคม ก่อนที่ไฟแนนเชียลไทมส์จะเผยแพร่รายละเอียดเพิ่มเติม BitGo ปฏิเสธที่จะแสดงความคิดเห็นต่อข้อกล่าวหา ซึ่งศาลยังไม่ได้พิจารณาว่าเป็นข้อเท็จจริง

บริษัทที่เชื่อมโยงกับ DWF Labs กล่าวหา BitGo ว่าละเมิดข้อตกลงการขายโทเคน

หัวใจของข้อพิพาทคือธุรกรรมซื้อขายนอกตลาด (OTC) ที่เกี่ยวข้องกับโทเคนคริปโตที่ขายภายใต้ข้อจำกัดการซื้อขายตามสัญญา DWF Maas และ Falcon Digital อ้างว่า BitGo ได้มาซึ่งสินทรัพย์ภายใต้ข้อตกลงที่กำหนดให้ต้องล็อกไว้เป็นระยะเวลาที่กำหนด

ตามรายงานของไฟแนนเชียลไทมส์ ข้อตกลงดังกล่าวเกี่ยวข้องกับการล็อกเริ่มต้นสามเดือน ตามด้วยเงื่อนไขการทยอยปลดล็อกเพิ่มเติมที่จำกัดว่าโทเคนจะขายได้เมื่อใด โจทก์กล่าวหาว่า BitGo ขายโทเคนก่อนที่ข้อจำกัดจะหมดอายุ ซึ่งละเมิดเงื่อนไขที่แนบมากับการซื้อ

ข้อตกลงดังกล่าวมีรายงานว่าเกี่ยวข้องกับธุรกรรมโทเคนแบบมีส่วนลด ซึ่งเป็นโครงสร้างที่ผู้ซื้อได้รับสินทรัพย์ภายใต้เงื่อนไขที่เจรจากันซึ่งอาจป้องกันการขายต่อทันที ในคดีความ บริษัทที่เชื่อมโยงกับ DWF โต้แย้งว่า BitGo ไม่ปฏิบัติตามข้อจำกัดที่ควบคุมว่าโทเคนที่ได้มาจะเข้าสู่ตลาดได้เมื่อใด

ข้อเรียกร้องของพวกเขาเกี่ยวข้องกับสินทรัพย์ดิจิทัลสองรายการ ได้แก่ โทเคน FF ของ Falcon Finance และ ESPORTS โจทก์ยืนยันว่าการขายก่อนกำหนดที่ถูกกล่าวหาเพิ่มจำนวนโทเคนที่พร้อมซื้อขายก่อนวันที่ปล่อยตามข้อตกลง

DWF Maas และ Falcon Digital กำลังเรียกร้องค่าชดเชยสำหรับความสูญเสียที่พวกเขาระบุว่าเกิดจากธุรกรรมดังกล่าว อย่างไรก็ตาม จำนวน 141 ล้านดอลลาร์ที่รายงานเป็นค่าเสียหายที่โจทก์เรียกร้อง ไม่ใช่คำสั่งศาลหรือการประเมินมูลค่าความสูญเสียที่ถูกกล่าวหาอย่างเป็นอิสระ

รายงานที่เปิดเผยต่อสาธารณะไม่ได้ระบุปริมาณทั้งหมดที่ขาย ราคาที่ BitGo ได้รับ หรือวันที่แน่นอนของแต่ละธุรกรรมที่มีข้อพิพาท รายละเอียดเหล่านี้จำเป็นต่อการเปรียบเทียบกิจกรรมการซื้อขายที่ถูกกล่าวหากับตารางการปล่อยตามสัญญา

เหตุใดบริษัทที่เชื่อมโยงกับ DWF Labs จึงเรียกร้อง 141 ล้านดอลลาร์?

ตามคำกล่าวของโจทก์ การละเมิดที่ถูกกล่าวหาส่งผลกระทบต่อการถือครองโทเคนที่เหลืออยู่ของพวกเขา เนื่องจากการขายปริมาณมากก่อนวันที่ตกลงกันสร้างแรงกดดันให้ราคาตลาดลดลง

บริษัททั้งสองโต้แย้งว่าข้อจำกัดเป็นส่วนหนึ่งของข้อตกลง OTC เดิม และการละเมิดทำให้เกิดความเสียหายทางการเงิน ค่าชดเชยที่พวกเขาเรียกร้องอิงจากความสูญเสียที่พวกเขาระบุว่าเกิดจากการกระทำของ BitGo แม้ว่าการคำนวณค่าเสียหายทั้งหมดยังไม่ได้รับการตรวจสอบอย่างเป็นอิสระ

ข้อตกลงล็อกโดยทั่วไปป้องกันไม่ให้ผู้ซื้อขายหรือโอนสินทรัพย์ที่ระบุในช่วงเวลาตามสัญญา เงื่อนไขการทยอยปลดล็อกสามารถขยายข้อจำกัดโดยปล่อยโทเคนที่ซื้อบางส่วนตามกำหนดเวลา

ในธุรกรรมที่มีข้อพิพาท โจทก์กล่าวว่าข้อจำกัดเริ่มต้นและข้อกำหนดการทยอยปลดล็อกในภายหลังเป็นส่วนหนึ่งของภาระผูกพันตามสัญญาของ BitGo ศาลจะต้องตรวจสอบข้อตกลงและธุรกรรมที่ถูกกล่าวหาก่อนตัดสินว่ามีการละเมิดเกิดขึ้นหรือไม่

คดีนี้ดึงความสนใจไปที่ธุรกรรมโทเคนแบบส่วนตัวที่ดำเนินการโดยบริษัทที่เกี่ยวข้องกับการสร้างสภาพคล่องในตลาดคริปโต DWF Labs ก่อตั้งขึ้นในปี 2022 ดำเนินธุรกิจด้านการซื้อขายและการลงทุนในสินทรัพย์ดิจิทัล ในขณะที่บริษัทในเครือเข้าร่วมในข้อตกลงที่เกี่ยวข้องกับผู้ออกโทเคนและผู้เข้าร่วมตลาดรายอื่น

แม้ว่าไฟแนนเชียลไทมส์จะระบุคู่กรณีและสินทรัพย์ที่เกี่ยวข้อง แต่หลักฐานบล็อกเชนที่ตรวจสอบได้ต่อสาธารณะซึ่งยืนยันการขายเฉพาะของ BitGo ยังไม่ปรากฏจากเอกสารที่ตรวจสอบสำหรับรายงานนี้ ข้อมูลที่มีอยู่จึงไม่สามารถระบุได้ว่าธุรกรรมที่ถูกกล่าวหาทำให้เกิดการขาดทุนด้านราคาตามที่อ้างหรือไม่

โทเคน ESPORTS เคยเผชิญการเทขายอย่างรุนแรงในตลาดมาก่อน

คดีความเกี่ยวข้องกับสินทรัพย์ที่ประสบแรงกดดันการขายอย่างมากในช่วงต้นปี 2026 ในเดือนพฤษภาคม ESPORTS ประสบปัญหาราคาร่วงลงมากกว่า 90% ภายในเวลาประมาณสองชั่วโมง หลังจากการเคลื่อนย้ายโทเคนจำนวนมากที่เกี่ยวข้องกับกระเป๋าเงินที่เชื่อมโยงกับโครงการ

การวิเคราะห์บล็อกเชนที่เผยแพร่ในขณะนั้นระบุโทเคน ESPORTS ประมาณ 178 ล้านโทเคนที่เข้าสู่กิจกรรมการซื้อขายมูลค่าประมาณ 12.76 ล้านดอลลาร์ ส่วนหนึ่งของการเคลื่อนย้ายเกี่ยวข้องกับที่อยู่ที่เชื่อมโยงกับ DWF Labs รวมถึงการโอนผ่าน Kraken

รายงานก่อนหน้านี้ระบุโทเคน ESPORTS ประมาณ 19.9 ล้านโทเคน มูลค่า 13.9 ล้านดอลลาร์ในขณะนั้น ที่ถูกโอนไปยังที่อยู่ Kraken ที่เชื่อมโยงกับ DWF ก่อนการร่วงลง อย่างไรก็ตาม การเคลื่อนไหวบนเชนไม่ได้ยืนยันว่าโทเคนที่โอนทุกโทเคนถูกขายหรือระบุว่า BitGo เป็นผู้รับผิดชอบธุรกรรม

กิจกรรมการขายในเดือนพฤษภาคมยังไม่ได้รับการเชื่อมโยงอย่างเป็นอิสระกับธุรกรรมที่มีข้อพิพาทในคดีลอนดอน ทั้งรายงานของไฟแนนเชียลไทมส์และบทสรุป Law360 ที่เปิดเผยต่อสาธารณะไม่ได้ระบุว่าการร่วงลงของ ESPORTS ก่อนหน้านี้เกิดจากการละเมิดสัญญาที่ถูกกล่าวหา

Falcon Finance มีความสัมพันธ์ทางธุรกิจกับ DWF Labs แยกต่างหาก ในเดือนกรกฎาคม 2025 Andrei Grachev ผู้ร่วมก่อตั้งโครงการกล่าวว่า Falcon ได้ถอนเงินออกจากกระดานเทรดแบบรวมศูนย์ซึ่งเป็นส่วนหนึ่งของการเปลี่ยนแปลงการจัดการสินทรัพย์

Grachev กล่าวว่าทีมงานได้รับการรับรองจากผู้ตรวจสอบอิสระเกี่ยวกับการถอนเงินดังกล่าว ประกาศดังกล่าวเกี่ยวข้องกับการจัดการการดูแลสินทรัพย์ของ Falcon และไม่ได้กล่าวถึงข้อกล่าวหาต่อ BitGo ในภายหลัง

BitGo เผชิญคดีความแยกต่างหากหลังการเสนอขายหุ้น IPO ในสหรัฐฯ

คดีในลอนดอนไม่ใช่ข้อพิพาททางกฎหมายเดียวที่ BitGo กำลังเผชิญ บริษัทสินทรัพย์ดิจิทัลในสหรัฐฯ มีคดีความกับ Galaxy Digital เกี่ยวกับข้อตกลงการเข้าซื้อกิจการมูลค่า 1.2 พันล้านดอลลาร์ที่ถูกยกเลิก ซึ่งบริษัททั้งสองประกาศครั้งแรกในปี 2021

ในเดือนพฤษภาคม 2026 Mike Novogratz ผู้ก่อตั้ง Galaxy ปรากฏตัวต่อศาล Delaware Chancery ในระหว่างการพิจารณาคดีเกี่ยวกับธุรกรรมที่ล้มเหลว BitGo เรียกร้องอย่างน้อย 100 ล้านดอลลาร์จากการตัดสินใจของ Galaxy ที่จะยุติการเข้าซื้อกิจการในเดือนสิงหาคม 2022

ข้อพิพาทในศาลระหว่าง BitGo และ Galaxy Digital เกี่ยวข้องกับภาระผูกพันตามสัญญาเกี่ยวกับงบการเงินและข้อกำหนดทางบัญชี Galaxy โต้แย้งข้อเรียกร้องของ BitGo โดยยืนยันว่ามีสิทธิ์ยุติธุรกรรมภายใต้ข้อตกลงของพวกเขา

การยื่นรายงานรายไตรมาสของ BitGo ต่อสำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์สหรัฐฯ ยืนยันว่าการพิจารณาคดีดำเนินไปตั้งแต่วันที่ 18 ถึง 22 พฤษภาคม 2026 ในขณะที่ยื่นรายงาน บริษัทกำลังรอคำตัดสินของศาล

รายงานฉบับเดียวกันเปิดเผยคดีผู้ถือหุ้นแยกต่างหากที่ยื่นในเดือนมิถุนายน 2026 ต่อศาลแขวงสหรัฐฯ ประจำเขตตะวันออกของนิวยอร์ก คดี Jacques Arsenault v. BitGo Holdings, Inc., et al. เกี่ยวข้องกับการละเมิดกฎหมายหลักทรัพย์ที่ถูกกล่าวหาซึ่งเชื่อมโยงกับการเสนอขายหุ้นต่อสาธารณะครั้งแรกของ BitGo ในเดือนมกราคม 2026 และข้อความที่เกิดขึ้นในช่วงเวลาที่ระบุในคำฟ้อง

โจทก์ผู้ถือหุ้นเรียกร้องค่าเสียหายที่ไม่ระบุจำนวน ค่าธรรมเนียมทางกฎหมาย และค่าใช้จ่ายอื่นๆ BitGo เปิดเผยว่ากำหนดเส้นตายสำหรับคำร้องขอแต่งตั้งโจทก์นำคือวันที่ 7 สิงหาคม โดยคาดว่าจะมีการดำเนินการเพิ่มเติมหลังจากการแต่งตั้งทนายความนำ

ในคดีลอนดอนใหม่ ยังไม่มีการระบุคำตัดสินของศาลสาธารณะที่ยืนยันความรับผิด ณ วันที่ 9 ตุลาคม การพัฒนาขั้นตอนสำคัญถัดไปจะขึ้นอยู่กับการตอบสนองอย่างเป็นทางการของ BitGo และการจัดการข้อพิพาทสัญญาของศาล ไม่มีวันที่ไต่สวนหรือกำหนดเส้นตายสำหรับการต่อสู้คดีของ BitGo ที่ได้รับการยืนยันในรายงานที่ตรวจสอบ