Сберегательные кассы Германии запускают торговлю криптовалютами для пяти основных токенов

Согласно официальной информации о продукте DekaBank, сервис под названием «Krypto, powered by Deka» позволяет клиентам, имеющим право, торговать Bitcoin, Ethereum, XRP, Solana и Polygon непосредственно в приложении Sparkasse. Сервис был запущен 19 октября 2026 года в отдельных сберегательных кассах Sparkassen, и ожидается, что к нему поэтапно присоединятся другие учреждения.

Клиенты могут получить доступ к сервису через инвестиционный раздел приложения и открыть специальный криптовалютный счет в DekaBank. Торговля доступна совершеннолетним клиентам, которые самостоятельно принимают инвестиционные решения, при этом сберегательные кассы не будут предоставлять консультации по инвестициям в криптовалюту.

Запуск последовал за более ранним решением Немецкого союза сберегательных касс и жирооборота разрешить своим членам предлагать услуги, связанные с криптовалютами. Каждая сберегательная касса может самостоятельно решать, предлагать ли торговлю своим клиентам и когда это делать.

Sparkassen начинает торговлю криптовалютами с пятью токенами

Новый сервис позволяет клиентам Sparkasse покупать и продавать пять цифровых активов через привычный банковский интерфейс.

Bitcoin и Ethereum включены наряду с XRP, Solana и токеном POL сети Polygon. На странице продукта DekaBank активы указаны по отдельности, и объясняются основные блокчейн-сети, связанные с каждой криптовалютой.

Клиентам не нужно открывать обычный брокерский счет для торговли ценными бумагами, чтобы начать торговать. Однако им необходимо открыть отдельный криптовалютный счет в DekaBank внутри приложения Sparkasse, прежде чем разместить первый ордер.

Сервис работает через инвестиционный раздел банковского приложения, где пользователи могут просматривать свой криптовалютный счет и инициировать покупки или продажи. DekaBank предоставляет твердую котировку на ограниченный период, что позволяет клиентам ознакомиться с условиями сделки, прежде чем продолжить.

В отличие от фондовых рынков с фиксированными торговыми сессиями, криптовалютные рынки работают в течение всей недели. DekaBank заявляет, что его сервис, как правило, может поддерживать торговлю вне обычных торговых часов при условии, что базовые системы остаются доступными.

Банк предупреждает, что технические проблемы, периоды технического обслуживания и необычные рыночные условия могут прерывать торговлю. Поэтому клиенты могут быть не в состоянии завершить сделки в желаемое время или по желаемой цене.

Запуск последовал за изменением подхода группы сберегательных касс к продуктам, связанным с криптовалютами. Ранее немецкие сберегательные кассы избегали розничной торговли криптовалютами из-за опасений по поводу волатильности рынка и защиты инвесторов.

В июне 2025 года сообщалось о более раннем решении Sparkassen подготовить услуги, связанные с криптовалютами, для розничных клиентов через DekaBank. Запуск в октябре 2026 года вводит это решение в действие в первых участвующих учреждениях.

DekaBank взимает 0,99 € за ордер плюс торговые спреды

Сообщается, что плата за ордер составляет 0,99 € за транзакцию, но фиксированная плата не отражает все возможные издержки торговли.

DekaBank предоставляет клиентам котировки на покупку и продажу, которые могут включать спред между курсами покупки и продажи. Таким образом, эффективная стоимость транзакции зависит как от фиксированной платы за ордер, так и от котировки, доступной в момент совершения сделки клиентом.

При гипотетической покупке на 50 € фиксированная плата за ордер в размере 0,99 € сама по себе составляет 1,98 % от суммы ордера. При транзакции на 500 € та же плата составляет 0,198 % без учета торгового спреда.

Разница иллюстрирует, как фиксированная плата может оказывать большее процентное влияние на небольшие покупки. В расчетах используется только заявленная плата в размере 0,99 € и не оценивается отдельный спред, который может меняться между транзакциями.

DekaBank заявляет, что предлагает твердую цену в течение ограниченного периода перед каждой сделкой. Клиенты могут ознакомиться с этой котировкой в приложении, хотя цена, доступная в один момент, может быть уже недоступна после истечения указанного периода.

Сервис предназначен для самостоятельных инвесторов, и консультанты Sparkassen не будут рекомендовать отдельные покупки криптовалют через этот продукт. Поэтому клиенты должны сами решать, какие активы покупать, сколько инвестировать и когда продавать.

В информации о рисках банка предупреждается, что цены на криптовалюты могут существенно меняться в течение короткого периода. Рыночные условия могут привести к потере инвесторами всех своих вложений, в том числе когда сделки совершаются через регулируемое банковское учреждение.

Традиционные сберегательные счета Sparkassen, услуги по ценным бумагам и финансовые консультации останутся отдельными от этого предложения, связанного с криптовалютами. Банки заявили, что не намерены агрессивно продвигать новый продукт на начальном этапе внедрения.

DekaBank осуществляет хранение криптовалют с ограничениями на перевод

Клиенты, покупающие криптовалюты через приложение Sparkasse, не будут контролировать закрытые ключи, обеспечивающие безопасность этих активов.

В документации по продукту DekaBank указано, что учреждение хранит ключи от имени клиентов через совместно управляемый омнибус-кошелек. Общая структура хранения предполагает хранение активов нескольких клиентов в рамках общей кастодиальной структуры, при этом провайдер ведет соответствующие учетные записи.

Банк заявляет, что его кастодиальные услуги являются централизованными, с поддержкой внешней инфраструктуры, включающей Boerse Stuttgart Digital. Клиенты могут просматривать свои позиции через приложение Sparkasse, в то время как DekaBank предоставляет услуги хранения.

Такая схема отличается от некастодиального кошелька, где инвестор самостоятельно управляет закрытыми ключами, необходимыми для перевода цифровых активов. Клиенты Sparkassen полагаются на кастодиальные услуги банка и его правила, регулирующие разрешенные переводы.

Согласно документации DekaBank, вывод криптовалюты разрешен только на адреса кошельков, принадлежащих определенным одобренным провайдерам услуг криптоактивов. Переводы на другие адреса кошельков не предусмотрены, поэтому клиенты не могут свободно выводить активы на любой выбранный ими личный адрес кошелька.

Это ограничение является ключевым аспектом нового сервиса. Хотя покупка криптовалюты через приложение дает некоторую гибкость при переводе, она не так гибка, как на платформе, позволяющей свободно переводить средства.

DekaBank зарегистрирован как поставщик услуг криптоактивов в соответствии с европейскими нормами и действует в соответствии с немецкими финансовыми правилами. Регламент о рынках криптоактивов (MiCA) вводит новые правила для компаний, предлагающих услуги в секторе криптоактивов, включая тех, кто выступает в качестве хранителей и трейдеров.

Регуляторный надзор не изменит убытки, которые могут быть понесены из-за колебаний цен на криптовалюты. DekaBank прямо заявляет, что криптовалюты не покрываются системой страхования вкладов, которая применяется к определенным депозитам в банках.

Учреждение учитывает риски, связанные с технологиями, изменениями на рынке и атаками на инфраструктуру блокчейна. Хотя профессиональное хранение может ограничивать некоторые функции клиентов, активы никоим образом не сравнимы с застрахованными сберегательными вкладами.

Sparkassen планирует добавлять от 30 до 40 банков каждый месяц

Запуск 19 октября охватывает лишь небольшую часть сети Sparkassen.

Первоначальные сообщения называли пять участвующих сберегательных касс, включая Frankfurter Sparkasse, Taunus Sparkasse, Sparkasse Karlsruhe, Sparkasse Rottal-Inn и Niederrheinische Sparkasse RheinLippe. Сообщается, что более 230 сберегательных касс выразили заинтересованность в предложении продукта, связанного с криптовалютами.

Сеть планирует добавлять примерно от 30 до 40 учреждений каждый месяц по мере завершения технической подготовки и принятия индивидуальных решений. Ожидается, что большинство учреждений, намеревающихся участвовать, внедрят сервис к первой половине 2027 года.

Участие не является обязательным. Клиентам, чья сберегательная касса еще не активировала продукт, возможно, придется подождать, пока их собственное учреждение внедрит его, прежде чем они смогут открыть криптовалютный счет Deka через приложение.

Исходя из сообщаемого общего числа сберегательных касс в 339, пять первоначальных участников представляют примерно 1,5 % учреждений. Расчет отражает доступность для учреждений на момент запуска, а не процент клиентов, имеющих доступ, или количество завершенных криптовалютных транзакций.

Аналогичным образом, заинтересованность, выраженная более чем 230 банками, не означает, что все эти учреждения в настоящее время предлагают данную услугу. Их возможное участие будет зависеть от индивидуальных решений о внедрении и графиков реализации.

Сберегательные кассы Германии выходят на рынок, где традиционные финансовые учреждения начали внедрять регулируемые услуги, связанные с криптовалютами. Продукт Sparkassen обеспечивает доступ к торговле через существующий канал розничного банковского обслуживания, полагаясь на DekaBank в выполнении специализированных операционных функций.

Германия занимает 13-е место в мире по внедрению криптовалют

Германия заняла 13-е место в Глобальном индексе внедрения криптовалют Chainalysis за 2026 год, в котором изучалась активность в сфере криптовалют в 117 странах.

Согласно исследованию аналитической компании по блокчейну за 2026 год, Германия заняла 12-е место по общему объему криптовалютных потоков, пятое место по балансам, 15-е место по внутренней P2P-активности и 15-е место по трансграничным потокам. Ее общая позиция отражает сочетание четырех показателей.

Индекс охватывает активность в период с 1 июля 2025 года по 30 июня 2026 года, что предшествует запуску криптовалютного сервиса Sparkassen. Таким образом, он предоставляет исторический рыночный контекст, не измеряя влияние нового банковского сервиса.

Chainalysis использует данные о транзакциях, оценки активности сервисов и показатели, скорректированные с учетом экономических условий, для сравнения национальных рынков. Рейтинг не отражает процент жителей Германии, владеющих криптовалютой.

Опубликованная информация DekaBank отдельно касается того, как доходы от криптовалют могут облагаться налогом в Германии. В ней указан годовой порог освобождения от налога в размере 1000 € для соответствующих частных сделок по отчуждению в соответствии с правилами, описанными на ее веб-сайте.

Порог не является общим необлагаемым минимумом, автоматически доступным для каждой криптовалютной транзакции. Налоговый режим может зависеть от сроков владения, типа транзакции и индивидуальных обстоятельств.

Банк сообщает клиентам, что налоговые требования в отношении криптовалют могут меняться по мере развития законодательства и административных толкований. Служба поддержки работает с понедельника по четверг с 8:00 до 18:00 и в пятницу до 17:00, согласно информации для клиентов.