Potencial en Vale (VALE3), Cury (CURY3) degradada y la apuesta en Vamos (VAMO3): Los picks estrella del mercado esta semana (16/09/2025)
- ¿Por qué Vale (VALE3) sigue siendo la joya de la corona minera?
- Cury (CURY3): ¿Víctima de las expectativas o oportunidad de compra?
- Vamos (VAMO3): La apuesta logística con 80% de upside
- Bonus track: Coinbase (COIN) como jugada cripto
- Preguntas frecuentes
Esta semana el mercado brasileño hierve con movimientos clave: Vale (VALE3) brilla con disciplina financiera y dividendos jugosos, Cury (CURY3) sufre un revés analítico pero mantiene su atractivo en dividendos, mientras Vamos (VAMO3) emerge como la dark horse con un 80% de upside potencial. Acompáñanos en este análisis con datos exclusivos de TradingView y perspectivas frescas que ningún inversor debería perderse.
¿Por qué Vale (VALE3) sigue siendo la joya de la corona minera?
El Itaú BBA acaba de reafirmar su confianza en Vale esta semana con un precio objetivo de R$70 para 2026. Lo que realmente me llama la atención es cómo la compañía está priorizando la disciplina fiscal sobre el crecimiento agresivo - una jugada inteligente en este entorno macroeconómico. Según los datos de TradingView, VALE3 cotiza con un P/E de 5.3, muy por debajo del promedio histórico.
Como analista, he visto cómo los recortes de inversión (cerca del 23% según el informe) están liberando flujo para dividendos que podrían superar el 8% este año. Eso sí, no podemos ignorar los riesgos: China sigue siendo el elefante en la habitación, representando el 62% de sus ventas de mineral de hierro el año pasado.
Cury (CURY3): ¿Víctima de las expectativas o oportunidad de compra?
El JP Morgan sorprendió al mercado degradando a Cury de "comprar" a "neutral" este martes. Pero aquí va mi perspectiva personal: aunque los analistas prefieren ahora a Tenda y Cyrela para el corto plazo, CURY3 sigue ofreciendo el mejor dividend yield del sector (8% proyectado para 2025).
En mi cartera, mantengo una posición pequeña precisamente por este flujo de caja. Eso sí, como bien señala el equipo de BTCC, en un escenario de tasas bajas, los inversores están buscando más beta - y ahí es donde Cury pierde puntos frente a sus pares más volátiles.
Vamos (VAMO3): La apuesta logística con 80% de upside
¡Qué descubrimiento esta acción! El Safra mantiene su target price en R$7.30, lo que implica un potencial del 80% desde los niveles actuales. Lo fascinante es que VAMO3 cotiza con un 55% de descuento frente a su promedio histórico de 5 años - algo raro para una empresa líder en logística de vehículos.
Las revisiones a la baja en las ganancias (-22.6% para 2025) asustaron a algunos, pero en mi experiencia, esto crea la tormenta perfecta para inversionistas con estómago fuerte. Como referencia, el múltiplo EV/EBITDA de 4.3x es ridículamente bajo para el sector.
Bonus track: Coinbase (COIN) como jugada cripto
La Empiricus Research destacó a COIN como una de sus 10 mejores ideas internacionales para septiembre. Con los posibles cortes de tasas en EE.UU. y el momentum regulatorio, esta podría ser la ventana de compra que muchos esperaban. Datos de CoinMarketCap muestran que el volumen operado en la plataforma subió 18% MoM en agosto.
Disclaimer: Este artículo no constituye asesoramiento de inversión.
Preguntas frecuentes
¿Sigue siendo Vale una buena inversión en 2025?
Vale mantiene fundamentales sólidos con bajos costos de producción y enfoque en dividendos, aunque su dependencia de China sigue siendo un riesgo clave.
Por qué JP Morgan degradó a Cury?
El banco ve mejor potencial en otras constructoras más volátiles como Tenda y Cyrela en el contexto de caída de tasas de interés.
Cuál es el principal driver de Vamos?
Su valuation extremadamente descontada (55% bajo histórico) y posición dominante en logística vehicular hacen atractivo el riesgo/retorno.
