Südkorea verschärft Regulierungskampagne: Schärfere Kontrollen gegen Geldwäsche im Kryptosektor

Seoul zieht die Schrauben an. Die Financial Services Commission (FSA) treibt ihre Kampagne zur Säuberung des Kryptomarktes mit neuen, verschärften Maßnahmen gegen Geldwäsche voran. Ein klarer Schritt Richtung mehr Transparenz – oder eine regulatorische Schlinge für die Branche?

Der neue Fokus: Compliance-Beleidigungen

Die Behörden richten ihr Augenmerk verstärkt auf die Einhaltung von Know-Your-Customer (KYC) und Anti-Money-Laundering (AML) Vorschriften durch Kryptobörsen. Unklare Herkunftsnachweise für Einlagen? Das war gestern. Die Botschaft ist eindeutig: Wer mitspielen will, muss die Regeln des traditionellen Finanzwesens akzeptieren. Ein notwendiger Schritt für die Legitimität, sagen die einen. Ein bürokratischer Albtraum, der Innovation erstickt, flüstern die anderen.

Die Auswirkungen auf den Markt

Erste Reaktionen bleiben abzuwarten. Während große, etablierte Player die Veränderungen wahrscheinlich als Wettbewerbsvorteil verbuchen, könnten kleinere Plattformen unter der regulatorischen Last stöhnen. Am Ende zählt, was immer zählt: Liquidität. Anleger werden dorthin fließen, wo klare Regeln herrschen und ihre Assets sicher sind – oder zumindest so sicher, wie es in der volatilen Welt der Kryptowährungen eben geht. Ein bisschen Regulierung schadet dem Kurs selten, schließlich beruhigt sie die institutionellen Investoren, die ihr Geld lieber in geregelte Bahnen lenken. Man könnte es auch „Erwachsenwerden“ nennen – nur dass die Geburtstagsparty diesmal von Aufsichtsbehörden organisiert wird.

Das große Ganze: Vertrauen vs. Kontrolle

Südkoreas Vorstoß ist kein isoliertes Phänomen. Es ist Teil eines globalen Trends, der den Wildwest-Charakter der Krypto-Frühjahre beenden soll. Das Ziel? Ein sauberer, überwachbarer Markt, der Betrug und illegale Aktivitäten ausschließt. Der Preis? Ein Stück der dezentralen, grenzenlosen Freiheit, die die ursprüngliche Vision ausmachte. Die Ironie ist nicht zu übersehen: Ein auf Transparenz und Unveränderlichkeit basierendes System braucht nun staatliche Aufseher, um vertrauenswürdig zu werden. So viel zur Revolution.

Ein scharfer Kurswechsel, der den südkoreanischen Kryptomarkt nachhaltig verändern wird. Ob er ihn stärkt oder ausbremst, wird sich an den Handelsvolumina und nicht an den Gesetzestexten zeigen. Denn wie immer in der Finanzwelt gilt: Regeln sind dazu da, umarbeitet zu werden – die wirklich cleveren Köpfe finden einfach einen Weg darum herum.

Millionen Verstöße festgestellt

südkoreanische Geldwäschebehörde bereitet Sanktionen gegen mehrere große Kryptowährungsbörsen vor, nachdem sie umfangreiche Lücken in den Geldwäscheschutzmaßnahmen aufgedeckt hat. Die koreanische Finanzermittlungsbehörde (KoFIU) gab an, 18 Monate lang Vor-Ort-Prüfungen bei den größten Plattformen des Landes durchgeführt und dabei Millionen von Verstößen gegen die Vorschriften festgestellt zu haben.

Dunamu, der Betreiber von Upbit, muss mit einer der höchsten Strafen rechnen. Am 7. November wurde dem Unternehmen einedentGeldstrafe von 25 Millionen US-Dollar auferlegt, die auf 8,6 Millionen Verstöße gegen die Meldepflichten für Transaktionen zurückzuführen ist. Die KoFIU (Korea Financial Intelligence Unit)dentzudem 5,3 Millionen Mängel bei der Kundenprüfung, 3,3 Millionen Fälle, in denen der Handel vor Abschluss der Überprüfung fortgesetzt wurde, sowie 15 übersehene Meldungen verdächtiger Aktivitäten.

Laut KoFIU verzeichneten auch andere große Börsen ähnliche defiund könnten ebenfalls mit Strafen rechnen, da die Aufsichtsbehörde die Überwachung des Sektors virtueller Vermögenswerte verschärfen will.

Inspektionsgrauzone

So-Ye Yoon sagte, die jüngsten Inspektionen bei VASPs seien die ersten groß angelegten Vor-Ort-Inspektionen, die KoFIU durchgeführt habe.

„Für traditionelle Finanzinstitute wären solche Prüfungen Routine, aber Anbieter von Dienstleistungen für virtuelle Vermögenswerte (VASPs) werden nach den geltenden regulatorischen Bestimmungen nicht als traditionelle Finanzinstitute behandelt“, sagte So-Ye.

Laut So-Ye Yoon könnte dies ein Signal für einen umfassenderen Versuch sein, Krypto-Handelsplattformen mit den Governance- und Risikokontrollverpflichtungen von Banken und Wertpapierfirmen in Einklang zu bringen.

Schlupflöcher bei den Reisebestimmungen

ausgenutzten Sicherheitslücken geschlossen . Diese Lücke ermöglichte es Kriminellen, Überweisungen unter einer Million Won aufzuteilen, um Identitätsprüfungen zu umgehen dent Die Regierung kündigte an, künftig für jede Krypto-Transaktion, unabhängig von deren Höhe, eine Identitätsprüfung vorzuschreiben und damit dent Anonymität von Mikroüberweisungen faktisch zu beenden.

der KoFIU erhalten künftig auch die Befugnis, Konten vor gerichtlicher Genehmigung einzufrieren, wenn sie den Verdacht haben, dass die Gelder mit schweren Straftaten in Verbindung stehen. Die Regierung argumentiert, diese Maßnahme Sei notwendig, um zu verhindern, dass illegales Geld innerhalb von Sekunden über Grenzen verschwindet.

Im Zuge der Reform plant Südkorea, den Zugang zu sogenannten „risikoreichen“ ausländischen Kryptobörsen zu sperren. Am 28. November erklärte die Vorsitzende der Finanzdienstleistungskommission (FSC), Lee Ok-won, dass nationale Vorschriften wenig Wirkung zeigten, wenn Nutzer ihre Vermögenswerte auf Plattformen transferieren könnten, die außerhalb der staatlichen Regulierungsbehörde operieren.

Aufsichtsbehörden nehmen Selbsthaft genauer unter die Lupe

Dr. Deokyoon Ko, CEO des Blockchain-Startups Nonce Lab, sagte, dass die Überprüfung des echten Namens, die Travel Rule und die Überwachung rund um die Uhr die Zugangsvoraussetzungen erhöhen.

Der jüngste Cyberangriff erhöht den Druck auf eine Branche, die ohnehin schon verstärkter Beobachtung unterliegt. Die Geldwäschebekämpfungspflichten für VASPs (Variable Asset Service Provider) seien deutlich verschärft worden, sodass die Compliance-Kosten kleinere Börsen vom Markt verdrängten, sagte Dr. Ko.

„Anstatt Kryptowährungen komplett zu meiden, greifen viele koreanische Nutzer zur Selbstverwahrung, um die Souveränität über ihre Vermögenswerte zu behalten, ohne an zentralisierte Compliance-Vorgaben gebunden zu sein.“

Die koreanische Steuerbehörde plant jedoch, Wohnungsdurchsuchungen bei Nutzern durchzuführen, die im Verdacht stehen, Kryptowährungen offline zu verstecken. Die koreanischen Behörden betrachten Offline-Speicher, die traditionell als „sicher“ vor Beschlagnahme gelten, als ein leicht zugängliches Ziel ihrer Strafverfolgung.

Die südkoreanische Finanzaufsichtsbehörde FSC führt eine umfassende interne Umstrukturierung durch. Geplant sind Personalumschichtungen und eine Anpassung der internen Struktur, um die betriebliche Effizienz, insbesondere im Bereich der Anbieter virtueller Vermögenswerte, zu verbessern.

Die FSC ist für die Marktstabilität und die Weiterentwicklung der südkoreanischen Finanzpolitik zuständig und leitet den Finanzaufsichtsdienst (FSS). Im September konnte sie den Versuch der Lee-Regierung, FSC und FSS zusammenzulegen, nur knapp abwehren, nachdem sie mangelnde Transparenz an Koreas Aktienmärkten kritisiert hatte.

Laut lokalen Berichten gab die FSC an, dass ihr Arbeitsaufwand gestiegen sei, während Budgetbeschränkungen die Einstellung neuer Mitarbeiter verhinderten. Die Überprüfung, deren Abschluss für April nächsten Jahres geplant ist, wird die Struktur der FSC umgestalten und das Personal neu verteilen, um mit weniger Ressourcen mehr zu erreichen.

Genauer gesagt plant das Unternehmen, die Abläufe zu optimieren, Verantwortlichkeiten zu verlagern und Abteilungen neu zu organisieren, um die Aufsicht zu verbessern.

„Die FSC hat rund 342 Mitarbeiter. Für eine Behörde, die für die Politik zuständig ist, ist sie relativ klein, und sie muss sich auch noch mit all diesen Problemen auseinandersetzen“, sagte So-Ye Yoon, Finanzanwältin bei der Anwaltskanzlei DentLee in Seoul.

Für Seoul ist die Botschaft klar: Digitale Vermögenswerte sind nicht länger nur ein Finanzprodukt, sondern eine Frage der nationalen Sicherheit, die die Regierung nicht länger unbewacht lassen kann.

Möchten Sie Ihr Projekt den führenden Köpfen der Krypto-Welt vorstellen? Stellen Sie es in unserem nächsten Branchenbericht vor, in dem Daten auf Wirkung treffen.