0x Protocol PreisZRX

Das 0x-Protokoll ist eine grundlegende, quelloffene Infrastrukturschicht, die den Peer-to-Peer-Austausch von Ethereum-basierten Token ermöglicht und einen erheblichen Teil des Ökosystems dezentraler Börsen (DEX) antreibt. Es dient als fundamentale Liquiditätsschicht für die Web3-Wirtschaft und bietet Entwicklern die wesentlichen Bausteine zur Erstellung dezentraler Handelsanwendungen.

Wichtige Erkenntnisse

• Das 0x-Protokoll ist ein quelloffenes Protokoll, das den Aufbau dezentraler Börsen (DEXs) und anderer Handelsanwendungen auf der Ethereum-Blockchain erleichtert.
• Sein nativer Token, ZRX, wird für die Governance verwendet. Die Stimmkraft ist proportional zum gehaltenen ZRX-Bestand; Inhaber stimmen über Protokolländerungen und die Verwendung der Community-Schatzkammer ab.
• Das Protokoll arbeitet über ein System der Off-Chain-Order-Weiterleitung mit On-Chain-Abwicklung, was die Geschwindigkeit verbessert und die Kosten senkt.
• Eine wesentliche Komponente seines Ökosystems ist die 0x-API, ein Aggregationsdienst, der Entwicklern Liquidität aus zahlreichen Quellen zur Verfügung stellt.
• ZRX hat eine feste maximale Versorgung von 1 Milliarde Token, wobei sein Nutzen auf die dezentrale Governance der Zukunft des Protokolls ausgerichtet ist.

Was ist das 0x-Protokoll? Wichtige Spezifikationen & Tokenomics

Das 0x-Protokoll ist ein genehmigungsfreies, quelloffenes Protokoll, das Entwicklern die grundlegenden Bausteine für die Erstellung dezentraler Handelsanwendungen bietet und als kritische Liquiditätsschicht für die Web3-Wirtschaft fungiert. Es ermöglicht den direkten Austausch von Token zwischen Nutzern, ohne dass eine zentrale Instanz erforderlich ist.

Wer hat das 0x-Protokoll (ZRX) entwickelt?

Das 0x-Protokoll wurde von Will Warren und Amir Bandeali mitbegründet. 0x wurde 2016 von Will Warren und Amir Bandeali gegründet; im Februar 2017 veröffentlichten beide das Whitepaper, im August 2017 folgte das ICO (Startdatum laut Yahoo Finance: 16.08.2017). Will Warren (CEO) studierte u. a. Maschinenbau/Strukturtechnik und Robotik und war unter anderem bei Basic Attention Token und Brave tätig. Amir Bandeali (CTO) hat einen BSc in Finance und arbeitete vor der Gründung als Trader, u. a. bei Chopper Trading. Die Entwicklung und Governance des Protokolls werden heute von 0x Labs und der breiteren dezentralen Community über den ZRX-Token verwaltet. 0x Labs bleibt ein zentraler Mitwirkender und entwickelt Schlüsselprodukte wie die 0x-API, die auf dem zugrunde liegenden Protokoll aufbauen. Im ICO 2017 wurden 500 Mio. ZRX verkauft und 24 Mio. USD eingenommen, u. a. mit Unterstützung von Polychain Capital, Pantera Capital und FBG Capital. 2022 führte Greylock eine 70-Mio.-USD-Runde an; insgesamt hat 0x über 85 Mio. USD an Wagniskapital eingesammelt.

Wie funktioniert das 0x-Protokoll (ZRX)?

Das 0x-Protokoll verwendet ein einzigartiges hybrides Modell für den dezentralen Handel. Es nutzt ein System der Off-Chain-Order-Weiterleitung mit On-Chain-Abwicklung, um die Effizienz zu optimieren. Hier ist eine vereinfachte Aufschlüsselung des Prozesses:

• Order-Erstellung und Weiterleitung: Ein Maker erstellt eine signierte Order mit Handelsdetails (Token-Paar, Preis, Menge) und überträgt sie off-chain über einen Relayer. Dadurch werden Blockchain-Gebühren vermieden, bis ein Handel abgeschlossen ist.
• Order-Aggregation und -Entdeckung: Relayer, bei denen es sich um DEX-Frontends oder Aggregatoren handeln kann, sammeln diese Orders und machen sie für Taker (Händler, die Orders ausführen möchten) auffindbar.
• On-Chain-Abwicklung: Wenn ein Taker eine geeignete Order findet, übermittelt er sie an die 0x-Smart-Contracts auf der Ethereum-Blockchain. Der Vertrag validiert die Signaturen und führt den Tausch direkt zwischen den Wallets der beiden Parteien aus.
• Rolle der 0x-API: Dieses Entwicklerwerkzeug aggregiert Liquidität sowohl von den 0x-Relayern als auch von anderen DEXs (wie Uniswap, Curve) und bietet den besten verfügbaren Preis für einen Handel in einem einzigen API-Aufruf. Es bewältigt die Komplexität der Liquiditätsbeschaffung über die fragmentierte DeFi-Landschaft hinweg.

Was macht das 0x-Protokoll (ZRX) einzigartig und wertvoll?

Das Hauptwertversprechen des 0x-Protokolls liegt in seiner Rolle als neutrale, quelloffene Infrastruktur und nicht als einzelne Anwendung. Zu seinen wichtigsten Unterscheidungsmerkmalen gehören:

• Modulares Design für Entwickler: Es bietet flexible Smart Contracts, die Entwickler in ihre eigenen Anwendungen (Wallets, Spiele, DEXs) integrieren können, um Token-Tauschfunktionen zu ermöglichen, ohne Liquidität von Grund auf aufbauen zu müssen.
• Effizienz durch hybrides Modell: Durch die Verlagerung der Orderbuchverwaltung off-chain werden Netzwerküberlastung und Kosten für die Nutzer reduziert, während die Sicherheit und Endgültigkeit der On-Chain-Abwicklung erhalten bleibt.
• Liquiditätsaggregation über die 0x-API: Dieser Dienst ist ein wesentlicher Nutzentreiber und löst ein kritisches Problem in DeFi, indem er Anwendungen Zugang zu aggregierter Liquidität aus Dutzenden von Quellen verschafft und die Preisausführung für Endnutzer verbessert.
• Fokus auf Governance: Der ZRX-Token ist grundsätzlich ein Governance-Token. Die Stimmkraft ist proportional zum gehaltenen ZRX-Bestand; Inhaber stimmen über Protokolländerungen und die Verwendung der Community-Schatzkammer ab, wodurch die Anreize der Community mit der langfristigen Gesundheit und Ausrichtung des Ökosystems in Einklang gebracht werden.

Anders als viele andere Ethereum-DEX-Protokolle unterstützt 0x sowohl fungible (ERC-20) als auch nicht-fungible Token (ERC-721), sodass sich damit auch NFTs handeln lassen.

Wofür wird das 0x-Protokoll (ZRX) verwendet?

Der ZRX-Token hat zwei primäre Anwendungsfälle innerhalb des 0x-Ökosystems:

1. Protokoll-Governance: ZRX-Inhaber können an der dezentralen Governance des 0x-Protokolls teilnehmen. Sie stimmen über Vorschläge ab, die Smart-Contract-Upgrades, Parameteranpassungen und die Zuweisung von Mitteln aus der Community-Schatzkammer betreffen. Dies gibt der Community direkte Kontrolle über die Entwicklung des Protokolls.
2. Zahlungsmittel: ZRX wird als Zahlungsmittel verwendet, um Relayern Handelsgebühren für ihre Orderbuch-Dienste zu zahlen. In frühen Versionen des Protokolls wurden Relayer für ihre Orderbuch-Dienste in ZRX entlohnt; Relayer verwahren dabei keine Nutzergelder. Mit der Weiterentwicklung zur 0x-API hat sich diese Rolle verändert.

In Version 3 des Protokolls wurde ein Staking-Mechanismus eingeführt: Market Maker können ZRX staken, an der Governance teilnehmen und ETH-Belohnungen für bereitgestellte Liquidität verdienen; ZRX-Inhaber können ihre Token an diese Pools delegieren und ebenfalls Belohnungen erhalten.

Wie entwickelt sich das Ökosystem des 0x-Protokolls (ZRX)?

Das 0x-Ökosystem hat sich seit seinem ursprünglichen Orderbuch-Relayer-Modell erheblich weiterentwickelt. Seine Entwicklung konzentriert sich nun stark auf die 0x-API, die zu seinem Flaggschiffprodukt geworden ist.

• Akzeptanz der 0x-API: Große Web3-Wallets (wie MetaMask, Coinbase Wallet), dezentrale Anwendungen (dApps) und Handelsplattformen integrieren die 0x-API, um integrierte Token-Tauschfunktionen mit optimierten Kursen anzubieten. Diese weit verbreitete Integration treibt ein erhebliches Handelsvolumen über das Protokoll hinweg an.
• Multi-Chain-Erweiterung: Obwohl nativ auf Ethereum beheimatet, hat 0x seine Infrastruktur erweitert, um andere EVM-kompatible Chains wie Polygon, Fantom, Avalanche und Optimism zu unterstützen, wodurch Reichweite und Nutzbarkeit vergrößert werden.
• Entwicklerwerkzeuge: 0x Labs veröffentlicht kontinuierlich Tools und SDKs, um Entwicklern die Erstellung von Handelsfunktionen zu erleichtern und eine stärkere Entwicklergemeinschaft rund um das Protokoll zu fördern.

Zum Produktportfolio gehören die Swap API (Aggregation über 370+ Liquiditätsquellen und 21 Chains), die Cross-Chain API (25 Chains, 12 Bridges), die Gasless API, die Orderbook API für Limit-Orders auf Ethereum, BNB Chain und Polygon, das NFT Swap SDK, 0x Instant sowie Matcha, ein DEX-Aggregator auf Basis von 0x.

Wie kann man das 0x-Protokoll (ZRX) minen?

ZRX ist keine mineable Kryptowährung. Es handelt sich um einen ERC-20-Utility-Token auf der Ethereum-Blockchain mit einer festen maximalen Versorgung. Die Hälfte der maximalen Versorgung (500 Millionen ZRX) wurde im ICO 2017 verkauft; der Rest war für das Gründungsteam, die Kernentwicklung und frühe Unterstützer reserviert. Neue Token können nicht durch Mining oder Staking im traditionellen Proof-of-Work-Sinne erstellt werden. Die einzige Möglichkeit, ZRX zu erwerben, besteht darin, es an einer Kryptowährungsbörse zu kaufen.

Wie kann man seinen ZRX Coin sicher aufbewahren?

Als ERC-20-Token hängt die Sicherheit Ihrer ZRX vollständig von der Sicherheit Ihrer Ethereum-Wallet und Ihrer privaten Schlüssel ab.

• Verwenden Sie eine renommierte Wallet: Bewahren Sie Ihre ZRX in einer sicheren, nicht-verwahrenden Wallet auf, bei der Sie die privaten Schlüssel kontrollieren. Empfohlene Optionen sind Hardware-Wallets (Ledger, Trezor) oder gut geprüfte Software-Wallets (MetaMask, Trust Wallet).
• Schützen Sie Ihre privaten Schlüssel und Seed-Phrase: Teilen Sie niemals die privaten Schlüssel oder die Wiederherstellungs-Seed-Phrase Ihrer Wallet mit jemandem. Bewahren Sie sie offline an einem sicheren physischen Ort auf.
• Hüten Sie sich vor Betrug: Seien Sie vorsichtig bei Phishing-Websites, gefälschten Support-Mitarbeitern und unaufgeforderten Angeboten. Überprüfen Sie stets URLs und interagieren Sie nur mit offiziellen 0x- und Börsen-Websites.
• Erwägen Sie eine Verwahrungsoption: Für Einsteiger kann die Verwahrung auf einer Börse bequem sein. Dabei liegt die Kontrolle über die privaten Schlüssel jedoch beim Anbieter: Bei Insolvenz, Hacks oder regulatorischen Maßnahmen können Guthaben verloren gehen. Wer selbst verwahren will, nutzt eine nicht-verwahrende Wallet.

Wie kauft man ZRX Coin?

ZRX ist an zahlreichen Börsen gelistet. Achten Sie beim Kauf auf eine regulierte Plattform mit ausreichender Liquidität und verifizieren Sie die offizielle Contract-Adresse, bevor Sie Token erwerben.

Der Kauf von ZRX birgt Risiken. Der Preis kann stark schwanken, regulatorische Maßnahmen können den Handel einschränken, und technische Fehler in Smart Contracts oder Wallets können zu Verlusten führen. Diese Darstellung ist keine Anlageberatung.