Криптовалютные карты пробили $1 млрд: стейблкоины захватывают повседневные платежи

Криптовалютные карты ворвались в мейнстрим платежей: в июле расходы по ним взлетели до $1,04 млрд, а драйвером роста стали долларовые стейблкоины. Это в три раза больше, чем год назад, при этом средний чек подскочил до $86 с $59, а более 10 млн транзакций пришлись на еду, поездки, подписки и розницу — криптовалюта больше не только для вывода средств. На развивающихся рынках, таких как регионы, покрытые StraitsX, валовая стоимость операций выросла на 600%, доказывая, что цифровые доллары становятся реальной альтернативой традиционным финансам в странах с низким ВВП.

Как работают криптокарты и почему продавцам не нужна криптовалюта

Криптовалютная карта позволяет тратить стейблкоины и другие активы через уже существующие платежные сети, чаще всего через инфраструктуру Visa или Mastercard. Продавцу при этом не нужно напрямую принимать криптовалюту: при оплате эмитент или платежный провайдер списывает цифровой баланс пользователя, конвертирует нужную сумму в фиатную валюту, а торговая точка получает привычный платеж в национальной валюте.

Механика зависит от конкретного продукта. В одном случае пользователь заранее переводит средства эмитенту карты, в другом держит баланс в собственном кошельке. Криптовалютный кошелек становится источником ликвидности, а при оплате баланс конвертируется так, чтобы торговая точка получила деньги в нужной валюте.

Какие бывают криптовалютные карты

Перед выбором полезно понимать разницу между основными форматами криптокарт.

• Дебетовая криптокарта привязана к балансу пользователя: потратить можно только те средства, которые уже есть на счете, в кошельке или на платформе.
• Предоплаченная криптокарта работает через заранее внесенную сумму: пользователь сначала пополняет карту, а затем расходует этот лимит.
• Кредитная криптокарта дает доступ к кредитной линии или похожему механизму, а криптоактивы могут использоваться как источник расчетов, обеспечения или вознаграждений в зависимости от продукта.

По сути, стейблкоины пока не заменяют Visa или Mastercard на кассе. Они становятся новым способом пополнения карт, работающих в этих сетях. Для пользователя это может выглядеть как обычная банковская карта, кредитная карта или формат Debit card в приложении, включая сценарии оплаты через Apple Pay и Google Pay. Среди заметных продуктов на этом рынке фигурируют Binance Card, Kraken Krak Card, Coinbase One Card, RedotPay и Oobit. Для пополнения чаще всего используются USDC и USDT, а в отдельных продуктах также встречаются другие криптоактивы и фиатные переводы.

Как получить, пополнить и контролировать баланс

Обычно путь пользователя выглядит так: выбрать платформу, зарегистрироваться, пройти верификацию, выбрать формат карты, пополнить баланс и подключить карту к приложению или мобильному кошельку. Дальше расходы, конвертация и история операций контролируются через приложение или сайт сервиса.

• Пополнение может идти через USDC, USDT, другие криптоактивы, фиатный перевод или заранее внесенный баланс.
• При оплате система списывает нужную сумму, проводит конвертацию и отправляет продавцу платеж в привычной валюте.
• В приложении обычно важны лимиты, история платежей, курс конвертации, доступные активы, подключение к Apple Pay или Google Pay и условия вывода средств.

Комиссии, налоги и страновые ограничения

Условия зависят от эмитента и страны пользователя. Перед оформлением стоит проверить плату за выпуск и обслуживание, комиссии за конвертацию, снятие наличных, пополнение, лимиты операций и доступность карты в конкретной юрисдикции. Карта без платы за выпуск все равно может обходиться дороже из-за конвертации или комиссий платежной инфраструктуры.

Доступность криптовалютных карт по странам различается. Binance сообщает о работе карты в Бразилии и Аргентине, Coinbase, Kraken, RedotPay, Oobit и другие сервисы развивают собственные карточные продукты, а StraitsX фиксирует быстрый рост в регионах с более низким ВВП. Для России и других стран ключевой практический шаг — проверить у эмитента регистрацию, верификацию и возможность выпуска карты для своей юрисдикции до пополнения баланса.

Налоговые последствия зависят от правил конкретной страны. В России и других юрисдикциях операции с криптоактивами могут требовать учета, поэтому для покупок по криптокарте полезно сохранять историю пополнений, конвертаций и платежей. Это особенно важно, если карта автоматически меняет USDC, USDT или другой цифровой актив на фиат при оплате.

Плюсы таких карт понятны: можно быстрее тратить стейблкоины, не ждать отдельного вывода на банковский счет, платить в обычных магазинах и держать часть средств в цифровом балансе. Минусы тоже стоит учитывать: комиссии, курсы конвертации, лимиты, требования к верификации, страновые ограничения и налоговый учет.

Такая модель сближает криптоиндустрию с привычными платежами. Криптовалюта перестает быть только инвестиционным инструментом: для части пользователей цифровой баланс становится активом в бухгалтерии личных финансов, который можно хранить, переводить и тратить. В англоязычной терминологии для этого часто используют понятие Digital asset.

В июне Visa заявила, что по всему миру у нее уже запущено или находится в разработке более 160 карточных программ, связанных со стейблкоинами. StraitsX, партнер Visa, который помогает криптокомпаниям запускать карточные продукты, сообщила о 40-кратном росте объема транзакций на своей карточной инфраструктуре между четвертыми кварталами 2024 и 2025 годов.

При этом рынок остается сильно сконцентрированным. В июле три крупнейших результата среди отслеживаемых платформ выглядели так:

• RedotPay — $395,1 млн транзакций, примерно 52% отслеживаемого оборота.
• EtherFi — $100,3 млн транзакций, примерно 13% отслеживаемого оборота.
• KAST — $89,6 млн транзакций, примерно 12% отслеживаемого оборота.

На эти три платформы пришлось около 77% всего отслеживаемого оборота. Важно, что показатели RedotPay в Paymentscan основаны на данных самой компании, а не на наблюдениях в блокчейне.

Генеральный директор Майк Силагадзе подтвердил, что $100,3 млн относятся именно к покупкам по картам и не включают примерно $30 млн фиатных переводов. По его словам, в июле 2025 года, через два месяца после запуска продукта, объем покупок был меньше $10 млн.

Большая часть депозитов поступает в USDC или USDT. Фиатные переводы дают около 20%. RedotPay также сообщила, что за последние шесть месяцев клиентская база выросла более чем на 33% и превысила 8 млн пользователей.

«Наши клиенты используют стейблкоины, чтобы улучшать повседневную жизнь: защищать сбережения от инфляции и одновременно покупать обычные товары и услуги», — заявил представитель RedotPay.

Долларовые стейблкоины быстро вытеснили на отслеживаемом рынке некоторые ранние альтернативы. Евро-стейблкоин EURe в начале 2024 года занимал до 88% расходов по картам, но в июле его доля опустилась ниже 2%.

От хранения средств к оплате продуктов, такси и подписок

Самый важный сигнал — не только рост оборота, а то, за что именно платят пользователи. Данные операторов из Латинской Америки показывают, что криптокарты все чаще используются для повседневных расходов, а не только для разового вывода средств.

Oobit сообщила, что активные пользователи в Латинской Америке все чаще тратят стейблкоины на обычные покупки. По странам картина выглядит так:

• Бразилия — около $400 в месяц на активного пользователя, примерно 20 операций, 35% заявленной региональной активности приходится на продуктовые магазины.
• Аргентина — 72% платежей Oobit проходили через USDT, а доля операций, связанных с продуктами питания, достигала 41%.

«Стейблкоины все чаще выполняют сразу две задачи: помогают людям сохранять стоимость, а затем дают возможность тратить тот же баланс в повседневной жизни», — сказал Эдуардо Прота, управляющий директор Oobit по Бразилии и руководитель направления Латинской Америки.

Binance сообщила, что среднее число пользователей ее карты в Бразилии выросло на 53% с момента запуска до второго квартала 2026 года, а средний объем транзакций увеличился на 80%. Карта также доступна в Аргентине. Среди основных сценариев:

• Поездки на такси.
• Доставка еды.
• Покупки в продуктовых магазинах.
• Посещение ресторанов.
• Оплата онлайн-подписок.

Похожие изменения видит Kraken. Биржа заявила, что еженедельные платежи по ее Krak Card за год более чем удвоились и достигли 8,3 операции на пользователя. Покупки в магазинах и точках продаж составили 59,3% общего объема расходов. При этом половина транзакций финансировалась активами, отличными от евро или фунта, в которых номинирована карта.

На этом фоне пользователи сравнивают карточные продукты не только по лимитам и удобству пополнения, но и по привычным параметрам банковского рынка. Обычно смотрят на несколько вещей:

• Лимиты.
• Удобство пополнения.
• Поддержку мобильных приложений.
• Вознаграждения и бонусы.
• Условия конвертации валют.
• Кешбэк.
• Уровень карты, например Platinum.

Сравнение популярных продуктов показывает, что рынок неоднороден: RedotPay, EtherFi и KAST лидируют по отслеживаемому объему июля, Kraken Krak Card выделяется ростом частоты платежей, Coinbase One Card — высоким среднемесячным расходом активных держателей, а Binance Card заметно растет в Бразилии и доступна в Аргентине. В такой конкурентной среде рядом с Binance, Kraken и Coinbase оказываются и другие криптосервисы, включая Nexo.

Развивающиеся рынки растут быстрее

Распространение таких карт идет неравномерно. StraitsX зафиксировала более быстрый рост в менее обеспеченных регионах: с марта 2025 года по февраль 2026 года валовая стоимость транзакций на рынках с более низким ВВП выросла примерно на 600%. В регионах с более высоким ВВП рост составил около 150%.

Крупнейшими категориями расходов у StraitsX стали питание и розничная торговля. Это хорошо вписывается в общую картину: стейблкоины все чаще используются там, где людям нужен быстрый доступ к средствам, защита от инфляции и простая оплата без сложных банковских процедур.

Coinbase сообщила, что около 16% совокупного объема операций по ее кредитным и дебетовым картам приходилось на USDC. Активные держатели Coinbase One Card тратят примерно $3 000 в месяц, но эта сумма включает покупки, оплаченные не только через USDC, но и за счет других криптоактивов и банковских переводов.

При этом в продуктах Coinbase хранится около $20 млрд в USDC, что на 44% больше, чем годом ранее. Разрыв между хранением и расходованием показывает: пользователи по-прежнему держат заметно больше стейблкоинов, чем тратят через карты. Банковская транзакция и карточная оплата остаются для них разными сценариями, даже если оба постепенно связываются с криптобалансом.

«Стейблкоины становятся платежной инфраструктурой интернета, и это все сильнее заметно во всем нашем продуктовом портфеле», — заявил представитель Coinbase.

Этот разрыв не отменяет главного тренда. Стейблкоины уже доминируют в картах, рассчитанных на криптопользователей и держателей цифровых долларов, хотя еще не стали основным источником финансирования на каждой крупной платформе. Соединенные Штаты Америки, Европа и развивающиеся рынки могут двигаться разными темпами, но направление одно: цифровой баланс все чаще привязывается к привычной карточной оплате.

Картные сети и криптокомпании создают для держателей стейблкоинов новые способы тратить средства без того, чтобы продавцам приходилось менять кассовую инфраструктуру. Для бизнеса это выглядит как обычный платеж, для пользователя — как еще один источник денег на карте.

«Больше всего бросается в глаза то, насколько обычными стали эти расходы», — сказал генеральный директор StraitsX Тяньвэй Лю. «Баланс в стейблкоинах все чаще воспринимается просто как еще один способ пополнить знакомую карточную среду».

Именно эта обыденность делает рынок важным. Криптовалютные карты перестают быть продуктом для узкой аудитории и становятся мостом между стейблкоинами, банковскими картами и повседневными платежами.

{ "@context": "https://schema.org", "@type": "Article", "about": [ { "@type": "Thing", "name": "криптовалюта" }, { "@type": "Organization", "name": "Binance" }, { "@type": "Organization", "name": "Mastercard" }, { "@type": "Thing", "name": "криптовалютный кошелёк" }, { "@type": "Thing", "name": "доллар США" }, { "@type": "Thing", "name": "кредитная карта" }, { "@type": "Place", "name": "Соединённые Штаты Америки" }, { "@type": "Organization", "name": "Apple Pay" }, { "@type": "Organization", "name": "Google Pay" }, { "@type": "Thing", "name": "цифровой актив" } ] }