Биткоин отступил более чем на $2000 от максимума на фоне охлаждения ИИ-торговли

22 октября в ходе азиатской торговой сессии биткоин опустился ниже $83 000, быстро растеряв рост предыдущего вечера, когда цена приближалась к $85 000. Фьючерсы на Nasdaq 100 также ослабли, поскольку отчеты Tesla и Meta не смогли укрепить уверенность в сделках, связанных с искусственным интеллектом.

Откат продолжил недавнюю тенденцию биткоина двигаться вместе с технологическими акциями. Вопросы относительно доходности инвестиций в технологии сохранялись, а напряженность на Ближнем Востоке подтолкнула цены на нефть вверх и побудила инвесторов искать безопасные активы. Приток средств в ETF продолжался, но пока не смог изолировать BTC от волатильности на финансовых рынках.

BTC не смог удержаться выше $84 000

Рыночные данные BTCC показали, что в среду вечером биткоин пробил уровень $84 000 и достиг максимума около $84 800. Этот уровень ограничивал рост 13 и 14 октября, и пробой ненадолго улучшил краткосрочные настроения.

Рост продлился всего несколько часов. Примерно за шесть часов BTC отступил к $82 600, более чем на $2 000 ниже максимума, и вернулся в прежний торговый диапазон. Пробой не перерос в устойчивое движение вверх, и инвесторы, погнавшиеся за ралли, быстро столкнулись с краткосрочными убытками.

По мере снижения цен внимание вернулось к поддержке в районе $82 500. Для быков удержание этой зоны и последующее уверенное возвращение выше $84 000 станет более четким сигналом силы покупателей, чем единичный резкий рост.

Смешанные отчеты технологических компаний давят на фьючерсы Nasdaq

Технологические акции двигались разнонаправленно после публикации отчетов. Bloomberg сообщил, что Tesla упала на 3,3% на постмаркете после снижения прогноза капитальных затрат, а Lam Research потеряла 7,4% из-за слабого прогноза по прибыли. В то же время Meta выросла на 2,2% после повышения прогноза расходов, связанных с ИИ.

Рост отдельных акций не смог изменить общие настроения. Фьючерсы на Nasdaq 100 упали более чем на 1,5% во время азиатских торгов, а южнокорейские акции производителей чипов также оказались под давлением, поскольку сомнения в доходности инвестиций в ИИ вновь ударили по оценкам рисковых активов.

Инвесторы хотят, чтобы компании сохраняли рост и одновременно демонстрировали, что крупные инвестиции способны генерировать денежный поток. Более высокие расходы могут вызывать опасения по поводу доходности, а более низкие — сомнения в росте. В результате позитив от отчетов, превзошедших ожидания, может ограничиваться последующими прогнозами по расходам и прибыли.

Биткоин также чувствителен к таким изменениям настроений. Сравнительный график за последний месяц показывает, что BTC и Nasdaq 100 росли в начале октября, откатились в середине месяца, а затем восстановились, причем в отдельные периоды наблюдались явные движения в одном направлении.

Источник графика: justETF. Период: 21 сентября — 21 октября.

K33 Research ранее отмечала, что биткоин и Nasdaq вернулись к более коррелированной торговой модели. Когда технологические инвесторы снижают подверженность риску, крипторынок также может пострадать из-за корректировки портфелей.

Рост цен на нефть возрождает спрос на безопасные активы

Помимо отчетов технологических компаний, росту неопределенности на рынке способствовало удорожание нефти. Эскалация напряженности на Ближнем Востоке усилила опасения по поводу поставок: Bloomberg сообщил, что нефть Brent подорожала примерно на 2%, до $111 за баррель.

Устойчиво высокие цены на энергоносители замедляют дезинфляцию и оставляют меньше возможностей для того, чтобы рынки закладывали снижение ставок Федеральной резервной системы. Для инфраструктурных компаний в сфере ИИ со значительными потребностями в финансировании это сохраняет давление на стоимость заимствований. Для биткоина ограниченные ожидания смягчения денежно-кредитной политики также затрудняют привлечение дополнительного рискового капитала.

Примечательно, что доходность казначейских облигаций в тот день не росла вместе с нефтью. Доходность 10-летних казначейских облигаций США снизилась примерно на 7 базисных пунктов, до 5,079%.

Сочетание роста цен на казначейские облигации и ослабления рисковых активов больше соответствовало возвращению спроса на безопасные активы. Поэтому снижение доходности не стало прямой поддержкой для технологических акций или BTC, поскольку готовность инвесторов к риску оставалась низкой.

Спотовые биткоин-ETF фиксируют чистый приток третий день подряд

Инвесторы в ETF продолжали оказывать поддержку покупками, пока биткоин отступал.

По данным Farside Investors, американские спотовые биткоин-ETF зафиксировали чистый приток около $524,8 млн в ходе торговой сессии в США 21 октября, лидировали IBIT и FBTC от Fidelity. Фонды привлекали чистый приток три торговых дня подряд с 19 по 21 октября на общую сумму около $1,075 млрд.

Эти цифры показывают, что инвесторы по-прежнему наращивают позиции в биткоине через ETF. Однако данные за 21 октября отражают потоки ETF за предыдущую торговую сессию на американском фондовом рынке и не могут напрямую отражать давление покупателей и продавцов в последующую азиатскую сессию. Устойчивая ценовая поддержка по-прежнему будет зависеть от изменений спроса и давления продаж.

В ближайшей перспективе поддержка покупками в районе $82 500 и способность биткоина вернуть и удержать уровень $84 000 станут прямыми индикаторами силы рынка. Пока технологические акции не стабилизировались, а цены на нефть продолжают оказывать давление, биткоину потребуется более устойчивый дополнительный приток покупок для продолжения роста.