BTCC Crypto Daily (26/05) | Plusieurs banques centrales annoncent des hausses de taux, la volatilité du Bitcoin chute à son plus bas niveau en neuf mois

Points saillants

• Plusieurs banques centrales ont annoncé des hausses de taux.

• La capitalisation boursière totale des stablecoins a atteint 322 milliards de dollars.

• La volatilité du Bitcoin a chuté à son plus bas niveau en neuf mois

Perspectives macroéconomiques et politiques

Événements clés du jour

• Indice de confiance des consommateurs du Conference Board (États-Unis), mai

• Indice d'activité manufacturière de la Réserve fédérale de Dallas (mai)

• Plusieurs responsables de la Réserve fédérale prennent la parole

Titres macroéconomiques

1. L'armée américaine frappe à nouveau des cibles iraniennes, ce qui refroidit les espoirs d'un accord américano-iranien.

Selon Reuters, l'armée américaine a lancé de nouvelles frappes militaires « défensives » contre des cibles dans le sud de l'Iran, réduisant à néant l'optimisme initial des marchés quant à la conclusion imminente d'un accord américano-iranien. Le secrétaire d'État américain, Robert Rubio, a déclaré que la confirmation de l'accord final pourrait prendre encore plusieurs jours. Les Gardiens de la révolution iraniens ont affirmé que l'Iran se réserve le droit de riposter à toute violation du cessez-le-feu par les États-Unis.

2. L'euro se renforce face à la livre sterling, la BCE signalant une hausse des taux en juin.

La paire EUR/GBP a frôlé les 0,8630 en début de séance européenne mardi. Isabel Schnabel, membre du Conseil des gouverneurs de la BCE, a déclaré mardi que même si les négociations de paix avec l'Iran aboutissaient à un accord, la Banque centrale européenne devrait relever ses taux en juin, car le conflit dure bien plus longtemps que prévu et la hausse des prix de l'énergie se répercute sur de nombreux secteurs de l'économie. Selon l'outil de surveillance de la BCE, les marchés financiers estiment actuellement à près de 85 % la probabilité d'une hausse des taux de 25 points de base lors de la réunion de juin.

3. L'IPC de base du Japon a augmenté de 2,8 % en avril.

La Banque du Japon (BoJ) a annoncé mardi que le taux d'inflation sous-jacente au Japon en avril, hors éléments exceptionnels et mesuré selon son nouvel indicateur, a atteint 2,8 %. Ce chiffre dépasse l'objectif de 2 % fixé par la BoJ et est en hausse par rapport aux 2,5 % enregistrés en mars. Cette évolution alimente les anticipations du marché quant à une possible hausse des taux dès le mois prochain.

4. La capitalisation boursière totale des stablecoins atteint 322 milliards de dollars.

PANews a rapporté que la capitalisation boursière totale des stablecoins a atteint 322 milliards de dollars, dépassant les réserves de change de 95 pays. Les stablecoins continuent de se développer dans les domaines du trading, de la finance décentralisée (DeFi) et des paiements transfrontaliers, mais la Banque mondiale a également mis en garde contre le risque d'aggravation des sorties de capitaux et des pressions sur la souveraineté monétaire dans certaines économies.

5. La Malaisie impose un droit de douane de 10 % sur certaines importations de lingots d'or.

D'après des médias étrangers, des négociants au fait du dossier ont indiqué que la Malaisie a imposé un droit de douane de 10 % sur certaines importations de lingots d'or, perturbant ainsi le commerce de l'or du pays. Ces négociants ont précisé que certaines cargaisons d'or importées sont soumises à ce droit de 10 % depuis au moins début mai. Ce surcoût rendant les importations non rentables sans une hausse correspondante des prix locaux de l'or, certaines cargaisons ont été retenues en douane ou réacheminées vers d'autres régions.

Référence inter-actifs traditionnelle sur le marché

• Actions : L'indice Nikkei 225 japonais a clôturé en baisse de 162,10 points, soit 0,25 %, à 64 996,09. Le KOSPI coréen a clôturé en hausse de 199,8 points, soit 2,55 %, à 8 047,51. Les contrats à terme sur les indices boursiers américains étaient globalement en hausse durant les échanges asiatiques. Au moment de la publication, les contrats à terme sur le Nasdaq progressaient de 0,68 %, ceux sur le S&P 500 de 0,49 % et ceux sur le Dow Jones de 0,51 %.

• Crypto : L'indice de peur et d'avidité des cryptomonnaies a chuté à 39 aujourd'hui, entrant ainsi en zone de peur. La capitalisation totale du marché des cryptomonnaies a atteint 2 560 milliards de dollars, en baisse de 0,61 % au cours des dernières 24 heures. Le Bitcoin se négocie actuellement autour de 77 000 $. Les cryptomonnaies les plus populaires aujourd'hui : NEAR (+14,4 %), HYPE (-5,7 %) et ONDO (-5,1 %).

• Énergie et métaux : Les prix du pétrole ont rebondi après de nouvelles frappes militaires américaines contre des cibles iraniennes. Le Brent a progressé de plus de 3 % pour s’établir à environ 96,47 $ le baril, tandis que le WTI se situe actuellement autour de 92,44 $ le baril. L’or au comptant a reculé d’environ 0,82 % à environ 4 533 $ l’once, tandis que l’argent au comptant a perdu environ 2,1 % à environ 76,3 $ l’once.

(Données au 26 mai, 16h00 HKT)

Aperçu du marché des cryptomonnaies

1. Analyse des flux de capitaux à terme

Le 26 mai, selon les données de Coinglass, le BTC, le HYPE, le XRP, le SOL, le SUI et d'autres jetons ont enregistré des sorties nettes de capitaux sur le marché à terme au cours des dernières 24 heures, ce qui pourrait indiquer des opportunités de trading.

2. Carte thermique des liquidations de bitcoins

D'après les données de Coinglass, le 26 mai, et en se basant sur le prix de référence actuel de 76 753 $ sur la carte des liquidations des plateformes d'échange de bitcoins, si le bitcoin chute sous les 75 000 $, l'intensité cumulée des liquidations de positions longues sur les principales plateformes d'échange centralisées pourrait atteindre 550 millions de dollars. À l'inverse, si le bitcoin dépasse les 79 000 $, l'intensité cumulée des liquidations de positions courtes sur ces mêmes plateformes pourrait atteindre 830 millions de dollars. Il est conseillé aux traders de gérer leur effet de levier avec prudence afin d'éviter des liquidations massives lors des fluctuations du marché.

3. Ratio Long/Short Bitcoin

D'après les données de Coinglass, à 16h00 HKT le 26, le ratio long/short global du Bitcoin s'établissait à 1,1806, indiquant un avantage relatif actuel pour les acheteurs. Le Bitcoin fluctue autour de 77 000 $.

4. Surveillance des mèmes

Le 26 mai, selon les données de Coinglass, le marché des cryptomonnaies dérivées (Meme Coins) a globalement continué d'afficher une faible volatilité. Les tokens phares tels que DOGE et PEPE ont connu de légers replis, tandis que le volume des échanges a continué de diminuer, signe que les investisseurs traditionnels restent très prudents. PENGU, TRUMP et SKYAI ont enregistré des baisses relativement importantes, SKYAI chutant de plus de 17 % et son intérêt ouvert (OI) reculant en conséquence, ce qui indique des signes marqués de sortie de capitaux importants à court terme. Dans l'ensemble, le sentiment du marché demeure prudent. Si le volume des échanges ne parvient pas à se redresser, le secteur pourrait conserver une structure de marché divergente.

5. Surveillance en temps réel

• Selon la surveillance en chaîne, le trader qui a ouvert hier une position courte de 100 millions de dollars sur l'ETH a clôturé cette position avec une perte d'environ 260 000 dollars, puis a pris une position longue de 175,04 BTC avec un effet de levier de 20x, d'une valeur d'environ 13,43 millions de dollars.

• Selon la surveillance sur la chaîne, la baleine 0x7be1 a pris une position longue de 2,34 millions de NEAR au cours des 10 dernières heures avec un effet de levier de 10x, d'une valeur d'environ 6,45 millions de dollars, et a passé des ordres pour continuer à ajouter environ 813 000 NEAR.

• D'après le suivi on-chain, la baleine Evaded a ouvert une position courte à effet de levier de 40x sur 525,34 BTC, d'une valeur d'environ 40,26 millions de dollars. Sa position longue de 5x ZEC présente des pertes latentes de plus de 1,48 million de dollars.

Actualités Blockchain

• Bloomberg : Lundi, pendant les heures de négociation asiatiques, l’indice de volatilité implicite Volmex du Bitcoin est tombé à 36,11, son plus bas niveau depuis septembre dernier et proche de son niveau le plus bas depuis 2023.

• CoinShares : Les produits d’investissement en actifs numériques ont enregistré des sorties nettes de 1,47 milliard de dollars la semaine dernière, marquant ainsi la deuxième semaine consécutive de sorties nettes.

• La société Smarter Web a augmenté ses avoirs de 10 BTC, portant son total à 2 869 BTC.

• L’Afrique du Sud fait progresser la réglementation des crypto-actifs, en se concentrant sur les transactions transfrontalières plutôt que sur les restrictions de propriété, et la période de consultation publique a été prolongée jusqu’au 30 juin.

Alps Blockchain transforme la centrale thermique au gaz naturel de 127 MW, actuellement inactive en Bolivie, en site de minage de Bitcoin. Environ 27 MW sont actuellement opérationnels, avec une puissance de hachage d'environ 1,23 EH/s.

• L'analyse on-chain indique que la plupart des transactions Zcash restent traçables et que les adresses protégées sont la véritable clé de l'anonymat. Arkham a relié plus de 420 milliards de dollars de transactions.

• Le fondateur d'Ondo Finance, Nathan Allman, est décédé subitement et le président Ian De Bode assumera la relève en tant que PDG.

Le pape Léon XIV s'associe à Anthropic et sa première encyclique portera sur l'intelligence artificielle et la dignité humaine.

• Alipay a lancé AI Wallet et Token Pay, son système de paiement par IA prenant en charge 95 % des réseaux d'agents généraux.

Analyses institutionnelles · Sélections quotidiennes

• Cathie Wood : Selon ses prévisions de base pour le Bitcoin au cours des cinq prochaines années, le cours devrait atteindre 750 000 $, tandis que ses prévisions les plus optimistes tablent sur 1,25 million de dollars. Elle estime que la substitution à l’or, les caractéristiques de valeur refuge du Bitcoin et son adoption par les investisseurs institutionnels sont les principaux facteurs qui contribuent à la hausse de sa valorisation à long terme.

Swissblock indique que le Bitcoin est entré dans une zone à haut risque, tandis que les sorties de capitaux des ETF montrent un retrait temporaire des investisseurs institutionnels. Les données de Glassnode révèlent que depuis le 7 mai, les ETF Bitcoin au comptant ont enregistré des sorties nettes quasiment chaque jour de bourse. CoinEx signale que ces ETF ont subi des sorties de plus de 2 milliards de dollars au cours des deux dernières semaines.