BTCC Daily (26 أكتوبر) | تقارير الوساطة في الشرق الأوسط تخفض أسعار النفط ومؤسسة إيثريوم تبيع 2785 إيثريوم

أبرز النقاط

• يعقد الاحتياطي الفيدرالي والبنك المركزي الأوروبي وبنك اليابان اجتماعات السياسة النقدية هذا الأسبوع، ومن المقرر أيضًا صدور بيانات الناتج المحلي الإجمالي ونفقات الاستهلاك الشخصي في الولايات المتحدة.

• انخفض سعر البيتكوين لفترة وجيزة نحو 79,400 دولار قبل أن يعود إلى حوالي 80,000 دولار، بينما تم تداول الإيثريوم بالقرب من 2,317 دولارًا.

• أغلق مؤشر نيكاي 225 منخفضًا بنسبة 0.80% وانخفض مؤشر كوسبي الكوري الجنوبي بنسبة 1.46%. وبلغ عائد سندات الخزانة الأمريكية لأجل 10 سنوات حوالي 4.97%.

التوقعات الاقتصادية والسياسية

أحداث اليوم الرئيسية

• مؤشر النشاط الوطني لبنك الاحتياطي الفيدرالي في شيكاغو لشهر سبتمبر

• مؤشر النشاط التجاري لبنك الاحتياطي الفيدرالي في دالاس لشهر أكتوبر

• مزادات سندات الخزانة الأمريكية لأجل ثلاثة أشهر وستة أشهر

• مزاد سندات الخزانة الأمريكية لأجل عامين

أخبار الاقتصاد الكلي

1. اجتماعات البنوك المركزية والبيانات الرئيسية تضع مسار أسعار الفائدة لنهاية العام في بؤرة الاهتمام

يجتمع الاحتياطي الفيدرالي يومي 27 و28 أكتوبر بالتوقيت الشرقي، وتتوقع الأسواق على نطاق واسع الإبقاء على أسعار الفائدة دون تغيير. كما سيعلن البنك المركزي الأوروبي وبنك اليابان قراراتهما هذا الأسبوع. ومن المقرر صدور التقدير الأول للناتج المحلي الإجمالي الأمريكي للربع الثالث وبيانات نفقات الاستهلاك الشخصي لشهر سبتمبر وأرباح العديد من عمالقة التكنولوجيا في أسبوع حافل. وستواصل تضخم الطاقة والإنفاق الرأسمالي على الذكاء الاصطناعي تشكيل التوقعات بشأن أسعار الفائدة والنمو.

2. الرئيس البرازيلي لولا يفوز بإعادة انتخابه

وفقًا لنتائج فرز الأصوات التي نشرتها المحكمة الانتخابية العليا في البرازيل مساء يوم 25 أكتوبر، فاز الرئيس الحالي لولا، مرشح حزب العمال، بجولة الإعادة في الانتخابات الرئاسية البرازيلية لعام 2026، ليضمن إعادة انتخابه.

3. تقارير الوساطة في الشرق الأوسط تخفف أسعار النفط، لكن مخاطر الإمدادات لا تزال قائمة

ذكرت رويترز أن أنباء توجه وسطاء قطريين إلى طهران لمحاولة تخفيف التوترات الإقليمية دفعت أسعار النفط إلى التخلي عن بعض مكاسبها. وكان خام برنت قد ارتفع بنسبة 6.2% في الأسبوع السابق، ولم تهدأ بعد مخاوف الإمدادات في أعقاب الهجمات على المملكة العربية السعودية. وقبل اجتماعات البنوك المركزية هذا الأسبوع، تظل أسعار الطاقة محركًا مهمًا لتوقعات التضخم.

4. عائد سندات الخزانة الأمريكية لأجل 10 سنوات يتراجع قليلاً ويبقى دون 5%

بلغ عائد سندات الخزانة الأمريكية لأجل 10 سنوات حوالي 4.967%، منخفضًا بنحو 1.9 نقطة أساس عن الإغلاق السابق ومتبقيًا دون 5%. وسيختبر قرار الاحتياطي الفيدرالي هذا الأسبوع وبيانات الناتج المحلي الإجمالي ونفقات الاستهلاك الشخصي في الولايات المتحدة توقعات السوق للنمو والتضخم ومسار أسعار الفائدة. ويظل التصحيح السابق في أسهم التكنولوجيا والتغيرات في أسعار الطاقة سياقًا مهمًا.

5. مؤشر كوسبي يهبط إلى أدنى مستوى في سبعة أشهر مع بيع المستثمرين الأجانب لأكثر من 750 مليار وون

أغلق مؤشر كوسبي الكوري الجنوبي منخفضًا بنسبة 1.46% عند 5,469.47 نقطة، وهو أدنى مستوى له منذ أوائل أبريل، بينما انخفض مؤشر كوسداك بنسبة 3.26%. وسجل المستثمرون الأجانب صافي بيع بقيمة 753.1 مليار وون، بينما اشترى المستثمرون المؤسسيون صافي 617.3 مليار وون. وانخفض سهم سامسونج للإلكترونيات بنسبة 1.16% وتراجع سهم إس كيه هاينكس بنسبة 0.16% في انتظار أرباح الشركتين هذا الأسبوع.

أداء الأصول حول العالم

• الأسهم: أغلق مؤشر نيكاي 225 منخفضًا بنسبة 0.80% عند 62,189.65 نقطة، بينما انخفض مؤشر كوسبي الكوري الجنوبي بنسبة 1.46% إلى 5,469.47 نقطة. وتراجع سهم سامسونج للإلكترونيات بنسبة 1.16% إلى 213,000 وون، وانخفض سهم إس كيه هاينكس بنسبة 0.16% إلى 1,275,000 وون. وقبل افتتاح السوق الأمريكية، ارتفعت العقود الآجلة لمؤشر ناسداك 100 بنحو 0.05%، وزادت العقود الآجلة لمؤشر ستاندرد آند بورز 500 بنحو 0.16%، وتقدمت العقود الآجلة لمؤشر داو جونز بنحو 0.28%.

• العملات المشفرة: خلال الأربع والعشرين ساعة الماضية، تم تداول البيتكوين حول مستوى 80,000 دولار، حيث انخفض لفترة وجيزة إلى حوالي 79,390 دولارًا خلال التداولات الآسيوية قبل أن يعود نحو 80,000 دولار. واستمرت التطورات في الشرق الأوسط واجتماعات البنوك المركزية هذا الأسبوع وأرباح شركات التكنولوجيا في التأثير على الرغبة في المخاطرة. وبلغ مؤشر الخوف والجشع من كوين ماركت كاب 43 نقطة، في المنطقة المحايدة. وبلغ إجمالي القيمة السوقية للعملات المشفرة حوالي 2.68 تريليون دولار، منخفضًا بنحو 0.59% خلال 24 ساعة. وتم تداول البيتكوين حوالي 79,989 دولارًا والإيثريوم بالقرب من 2,317 دولارًا. ومن بين أفضل 100 أصل من حيث القيمة السوقية على كوين جيكو، خالفت إينا وكونت وبايث الاتجاه العام الضعيف، حيث ارتفعت بنحو 7.9% و5.5% و3.4% على التوالي.

• الطاقة والمعادن: انخفضت العقود الآجلة لخام برنت لشهر يناير 2027 بنحو 1.61% إلى 109.90 دولارًا للبرميل، بينما تراجعت العقود الآجلة لخام غرب تكساس الوسيط لشهر ديسمبر 2026 بنحو 1.74% إلى 101.47 دولارًا للبرميل. وارتفع سعر الذهب الفوري بنحو 0.30% إلى 4,007.62 دولارًا للأونصة، بينما ظلت الفضة الفورية دون تغيير تقريبًا عند حوالي 53.91 دولارًا للأونصة. وتم تحويل عقد برنت المعروض إلى يناير 2027 في 25 أكتوبر.

(البيانات حتى حوالي الساعة 15:00 بتوقيت هونغ كونغ في 26 أكتوبر)

نظرة سريعة على سوق العملات المشفرة

1. تحليل تدفقات رأس المال للعقود الآجلة

وفقًا لبيانات كوين جلاس في 26 أكتوبر، كانت عقود البيتكوين والإيثريوم وهايب وورلد كوين وفضة من بين العقود التي سجلت أكبر صافي تدفقات خارجة خلال الأربع والعشرين ساعة الماضية، مما قد يوفر فرصًا للتداول.

2. خريطة التصفية للبيتكوين

وفقًا لبيانات كوين جلاس في 26 أكتوبر، وباستخدام السعر الحالي البالغ 80,228 دولارًا الموضح على خريطة التصفية للبيتكوين في البورصات، فإن الانخفاض إلى ما دون 78,000 دولار سيجعل التصفيات الطويلة التراكمية المحتملة عبر البورصات المركزية الرئيسية تصل إلى 760 مليون دولار. وعلى العكس، فإن الارتفاع فوق 82,000 دولار سيجعل التصفيات القصيرة التراكمية المحتملة عبر البورصات المركزية الرئيسية تصل إلى 1.03 مليار دولار. ويُنصح بإدارة الرافعة المالية بحكمة لتجنب التصفيات واسعة النطاق أثناء تقلبات السوق.

3. نسبة المراكز الطويلة إلى القصيرة للبيتكوين

وفقًا لبيانات كوين جلاس، بلغت نسبة المراكز الطويلة إلى القصيرة للبيتكوين على مستوى السوق 1.1218 اعتبارًا من الساعة 16:00 بتوقيت هونغ كونغ في 26 أكتوبر، مما يشير إلى أن المراكز الطويلة لها اليد العليا حاليًا.

4. أداء العقود الآجلة للتمويل التقليدي

تباين أداء العقود الآجلة للتمويل التقليدي في 26 أكتوبر. ارتفع الذهب بنسبة 0.75% وزادت الفضة بنسبة 1.03%، بينما انخفضت الفائدة المفتوحة في كليهما، مما يشير إلى أن الارتداد تزامن مع انخفاض المراكز. وانخفض خام غرب تكساس الوسيط بنسبة 2.31% مع ارتفاع حجم التداول، وانخفضت الفائدة المفتوحة بنسبة 7.51%. وتراجع صندوق SOXL بنسبة 0.24%، بينما ارتفعت الفائدة المفتوحة بنسبة 10.67%، حيث زاد النشاط في عقود أشباه الموصلات بشكل ملحوظ.

5. مراقبة البيانات على السلسلة

• وفقًا لـ Onchain Lens، باعت مؤسسة إيثريوم 2,785 إيثريوم، بقيمة تقارب 6.42 مليون دولار، مقابل USDS عبر CoW Swap.

• وفقًا لمحلل السلسلة Ember، قام عنوان مؤسسي استثمر في كل من Aave وWorldcoin بتحويل 16.1 مليون WLD و35,000 AAVE إلى عدة منصات تداول خلال اليوم الماضي. وبلغت قيمة الأصول حوالي 7.39 مليون دولار و4.81 مليون دولار على التوالي. ولا تؤكد الإيداعات في البورصات وحدها إتمام عمليات البيع.

• وفقًا لـ Ember، قام عنوان حائز مبكر شارك في الطرح الأولي للعملة لإيثريوم في عام 2015 بتحويل 5,000 إيثريوم. ومن هذا المبلغ، ذهب 1,500 إيثريوم بقيمة تقارب 3.45 مليون دولار إلى منصات التداول.

أخبار البلوك تشين

• وفقًا لبيانات فارسايد المعلنة، سجلت صناديق الاستثمار المتداولة الفورية للبيتكوين في الولايات المتحدة صافي تدفقات داخلة بنحو 301 مليون دولار خلال الفترة من 19 إلى 23 أكتوبر بالتوقيت الشرقي. وبلغ صافي التدفقات الخارجة خلال يومي التداول الأخيرين حوالي 774 مليون دولار.

• أظهرت الأرقام المعلنة صافي تدفقات داخلة بنحو 4.4 مليون دولار إلى صناديق الاستثمار المتداولة الفورية للإيثريوم في الولايات المتحدة في 23 أكتوبر بالتوقيت الشرقي. ولا تزال الصناديق تسجل صافي تدفقات خارجة بنحو 221 مليون دولار خلال الأسبوع الكامل من 19 إلى 23 أكتوبر.

• أطلقت شركة ChinaAMC (هونغ كونغ) وPantherTrade تداولًا ثانويًا على مدار الساعة لصناديق سوق المال الرقمية، ويغطي في البداية منتجات الدولار الهونغ كونغي والدولار الأمريكي.

• أعلن بروتوكول الخزانة على السلسلة Ducat عن إغلاق تدريجي وأكمل لقطة لحاملي الرموز. ويمكن للحاملين المؤهلين استرداد أصول الخزانة المقابلة دون فترة انتظار.

• قال آرثر هايز إن Flop Labs ستفتح شبكة التطوير الخاصة بها في الأيام المقبلة، مما يسمح للمعدنين والمدققين ووكلاء الذكاء الاصطناعي بالمشاركة في الاختبار العام. ولن تُحتسب المشاركة ضمن تخصيصات الرموز.

• كشفت شركة Foundation المطورة لمحفظة البيتكوين للأجهزة أن مفاتيح واجهة برمجة تطبيقات Cloudflare المخترقة استُخدمت لإرسال رسائل بريد إلكتروني انتحالية. وتم إبطال المفاتيح المعنية، وقالت الشركة إن أموال وأجهزة Passport لم تتأثر.

• تعرضت محافظ مستخدمي Bloom Trading للاختراق، وسُرق ما يقرب من 9,408 سولانا بقيمة حوالي 954,000 دولار. وتعهد الفريق بتعويض المستخدمين المتضررين بالكامل.

• وفقًا لـ Token Unlocks، من المقرر فتح حوالي 208 مليون FF و59.26 مليون CARDS هذا الأسبوع، أي ما يعادل حوالي 6.62% و9.60% من المعروض المتداول لكل منهما على التوالي.

• أيد فيتاليك بوتيرين قيود Kimi 3.1 على قدرات الهجمات الإلكترونية المتقدمة، داعيًا إلى فرض قيود بناءً على حالات الاستخدام إلى جانب تعزيز دفاعات النظام والتحقق من الكود.

رؤى المؤسسات · اختيارات اليوم

• جولدمان ساكس: يتوقع أن يوقف الاحتياطي الفيدرالي رفع أسعار الفائدة في أكتوبر ويرفعها مرة أخرى في ديسمبر. وتعد أسعار النفط التي تتجاوز توقعاته خطرًا رئيسيًا، حيث يمكن أن تؤدي صدمة الطاقة المطولة إلى اتساع ضغوط التضخم بشكل أكبر.

• باركليز: قال إن اندفاع شركات الذكاء الاصطناعي لتأمين التمويل مبكرًا قد يركز إصدارات السندات ويرفع تكاليف الاقتراض ويزاحم بعضها البعض في الوصول إلى التمويل. وعلى المدى القريب، ستحد إمدادات التمويل الإضافية المرتبطة بالذكاء الاصطناعي من تضييق فروق الائتمان.

• كي بي للأوراق المالية: قال رئيس الأبحاث كيم دونغ وون إن نمو أرباح سامسونج للإلكترونيات وإس كيه هاينكس لم ينعكس بالكامل في أسعار أسهمهما، مما ترك التقييمات منخفضة بشكل ملحوظ. وسيركز الاهتمام هذا الأسبوع على توريد HBM4 والاتفاقيات طويلة الأجل وعوائد المساهمين.

• IOSG Ventures: لاحظت أن اهتمام الصناعة يتحول نحو الشراكات المؤسسية ومدفوعات العملات المستقرة والمنتجات التي تحقق إيرادات بالفعل. ولا يزال وكلاء الذكاء الاصطناعي محل نقاش واسع، لكن أحجام التداول الفعلية لا تزال صغيرة. وعلى المدى القريب، تستحق البنية التحتية للهوية والتفويض والتسوية وإدارة المخاطر اهتمامًا أوثق.